Bài giảng môn thị trường chứng khoán
Bạn đang xem bản rút gọn của tài liệu. Xem và tải ngay bản đầy đủ của tài liệu tại đây (178.86 KB, 17 trang )
Chương 2: Thị trường Chứng
kh á
khoán
2 1 Lịch sử hình thành và phát triển
2.1.
TTCK
2 2 Chứ
2.2.
Chức năng
ă và
à vaii trò
t ò của
ủ TTCK
2.3. Phân loại TTCK
2.4. Nguyên tắc hoạt động của TTCK
2 5 Cơ cấu tổ chức và hoạt động
2.5.
1/3/2011
B02003 - Thị trường chứng khoán
1
2.2. Chức năng và vai trò của
TTCK
•
•
•
•
•
Chức năng huy động vốn
Chức năng đánh giá giá trị doanh nghiệp
C
Cung
cấp
ấ môi
ôi ttrường
ờ đầu
đầ tư
t
Đảm bảo tính thanh khoản
Tạo môi trường cho Chính phủ thực hiện
các chính sách kinh tế vĩ mô
1/3/2011
B02003 - Thị trường chứng khoán
2
2 3 Phân loại TTCK
2.3.
Các tiêu chí phân loại:
• Căn cứ vào quá trình luân chuyển chứng
khoán
• Căn cứ vào phương thức hoạt động của
thị ttrường
ờ
• Căn cứ vào hàng hóa giao dịch trên thị
trường
1/3/2011
B02003 - Thị trường chứng khoán
3
2 4 Nguyên tắc hoạt động của TTCK
2.4.
•
•
•
•
•
Nguyên tắc cạnh tranh (đấu giá)
Nguyên tắc công bằng
N
Nguyên
ê tắ
tắc công
ô khai
kh i
Nguyên tắc trung gian
Nguyên tắc tập trung
1/3/2011
B02003 - Thị trường chứng khoán
4
2 5 Cơ cấu tổ chức và hoạt động
2.5.
2.5.1.
2
5 1 Cơ cấu TTCK
2.5.2.Các chủ thể tham gia
252 C
2.5.2.
Cơ chế
hế tổ chức
hứ hoạt
h t động
độ
1/3/2011
B02003 - Thị trường chứng khoán
5
2.5.1. Cơ cấu TTCK
1/3/2011
B02003 - Thị trường chứng khoán
6
UBCKNN
TTCK
TT
Sơ cấp
1/3/2011
TT
Thứ cấp
TT tập
ập trung
g
(SGDCK)
B02003 - Thị trường chứng khoán
TT p
phi tập
ập trung
g
(OTC)
7
2.5.1. Các chủ thể tham gia
•
•
•
•
Nhà phát hành
Nhà đầu tư (cá nhân và tổ chức)
Nhà môi
ôi giới
iới và
à ki
kinh
hd
doanh
h chứng
hứ khoán
kh á
Các tổ chức hỗ trợ thị trường
1/3/2011
B02003 - Thị trường chứng khoán
8
2.5.2. Cơ chế tổ chức và hoạt động
•
•
•
•
Điều hành và giám sát vĩ mô
Các chủ thể trực tiếp tổ chức hoạt động
Mô hì
hình
h tổ chức
hứ hoạt
h t động
độ của
ủ SGDCK
Mô hình tổ chức TT OTC
1/3/2011
B02003 - Thị trường chứng khoán
9
Điều hành và giám sát vĩ mô
• Sự cần thiết của việc điều hành và giám
sát vĩ mô
• Các cơ quan tham gia điều hành và giám
sát vĩ mô
1/3/2011
B02003 - Thị trường chứng khoán
10
Các chủ thể trực tiếp tổ chức hoạt
động
độ
•
•
•
•
•
•
SGDCK
TT Lưu ký
N â hà
Ngân
hàng chỉ
hỉ định
đị h th
thanh
h ttoán
á
Công ty chứng khoán
Ngân hàng thương mại
Hiệp hội các nhà kinh doanh chứng khoán
1/3/2011
B02003 - Thị trường chứng khoán
11
Mô hình tổ chức hoạt động của
SGDCK
• Dạng câu lạc bộ
bộ, hiệp hội
• Dạng Công ty Cổ phần
• Dạng
D
công
ô tty cổ
ổ phần
hầ có
ó sự th
tham gia
i của
ủ
nhà nước
• Doanh nghiệp thuộc sở hữu nhà nước
100%
1/3/2011
B02003 - Thị trường chứng khoán
12
Mô hình tổ chức SGDCK của VN
• Mô hình tổ chức
• Cơ cấu tổ chức
1/3/2011
B02003 - Thị trường chứng khoán
13
Cơ cấu tổ chức của SGDCK:
HĐQT
BGĐ
BP.
Q. lý
Quản lý
giao dịch Niêm y
yết
BP.
1/3/2011
BP.
T.toán
bù trừ
BP.
BP
Quản lý
BP.
T.Chính
thành chức năng
Kế toán
khác
viên
B02003 - Thị trường chứng khoán
IT
T.chức
T.hợp
14
Mô hình tổ chức TT OTC
• Tại một số quốc gia
• Tại Việt nam
1/3/2011
B02003 - Thị trường chứng khoán
15
2.1. Lịch sử hình thành và phát triển
TTCK
• Lịch sử hình thành và phát triển TTCK
thế giới
• Quá trình hình thành và phát triển
TTCK ở VN
1/3/2011
B02003 - Thị trường chứng khoán
16
Bài tập chương
• Tìm đọc các tài liệu về mô hình tổ chức
SGDCK và thị trường OTC của một số
quốc gia và của Việt namÆ Viết tiểu luận
1/3/2011
B02003 - Thị trường chứng khoán
17
