Ngân Hàng Thương Mại Phân tích tín dụng

MỤC LỤC
Page 1
Ngân Hàng Thương Mại Phân tích tín dụng
 
 
 
 !"#$
%!&' ()*+,-!($.,/.0)1234$
5.$67#8 9)!164!:6$
!-!6;($1<&#=>)&
? 
? !"#$
8 !: 0)@4.#A5,#*5B
6:8 !:A$<"C)D7E.(2(
&A"4"FG*76*"4  ."
(#'$.
%&&'(!
Mục đích phân tích tín dụng:
HI:5:J.J '7K 9! .,6
'J!.$/&B9"4;.
&(L."5!"')ME"$'6
H%:!32N!"#KJ*<O2$!"PQRSISTIUVW)X
3O2$!" 8'67;!.'5:."
*.DC.,62! "4!:!&G*(.5)#
Y/":5@#:&,'D
HZ6;'A(5"4"F.
%&)*+
["#$B/F$)*+;$+"!)*+?
%&,-.

[#"$4!.-!:67O6.5
%&/-#0123
[.,62\"F"
HSC/@"":6.:5'*+!:!7M6D6
)D!!
HW#.<@),#":6&&)#'\]M6)D!"#
4SI
H^%5F"O.5:
_.JD*&)#'\].!DG*Y
? 45!
&%45!'162!7
&%%8920:62!7
Page 2
Ngân Hàng Thương Mại Phân tích tín dụng
Năng lực pháp lý: 5FA"5.J&C(]5F..J
Y&]`__I.JC(]123)"J#!*+B
HP!#K
SC(B 2(a84bcBP 2(d
• 8*B
• e&3$7=>
• e&2D;B"+ 7."#6)M2D&
• S 66#B;B
Đánh giá chung về:
• %*"f
• SC(;D]".f
g#"4;7D]".M6,:55
67$$!!. *K!"4:!7!"45
C(;.#6.DC7"+*<h4Y#
@ 66*/D!/)A6;2F.
• I#:","L.!!*3fa%*<A"!HAF

:67;D*N!#"+@;
4.5!*+"."(i5+,66:j5!#d
• [2\f
• [2\#"+ ""+.f""
&%&1;262!
06 &,D5*k"$4K
HS1.DC(!!#S5.5!:A*.!
4'$)$):#!#&.DCD! .Jf
H%06:@6.5!#"41"F(!.5!:A*
.!4'$
H%;"C(2\"F!#K
W*3 )5C7"!6;#FlLLK
!.5D2!2!,6'5:
%! !#&,.54K
W C*N"3$K*(#J"# .5$
2D"1"Fa /5, 2 "!@.!D6&)5;
+!=56mL+d)!!.5D.!a m#"mL@
.!D6!m#@B!:;Bd 
n)51"F"2\"F n)51"2\"F*;Yg#
 &,.2(]!!"#:!1"F"
72\"F
Page 3
Ngân Hàng Thương Mại Phân tích tín dụng
?W ("!#2FM6(:!#
"#'-6'X6F#@#2Fe&4,6 *22>=
.DC!6F#"+.DCD!#
8,&14D!#&,2\k1K
ad PY46=/!)
ad PY46=/)2D
ad PY46=/"a.JD"/%e%P."-!%e%P

.J*!",Dd!="F&eoI
%!& !14/!)1)N""#)
2D&,625C(!:;*<"
 <=>17
p 4<=>2'6.?926#@
d .A261?BCD26@
 _qT%2D:iTS:
 r`Ks;1:*)D!D6!)M)!
12D:
)d .A262?B'D26BEFC#D26@
• _qaT%oSIjT1.!diTSSI
• r`Kg#!:/I%_!%oSI,.DC
!M6L:@.!D6&.DC,
&48 6;*+!6.33"4.D
C.!DD6F#@2DE3"
:
d .A26GH?BEFC#D26@
• _q%4iTS:
• r`K s;1:*)D!D6!)M)!
4*5l2F!&,6D6#D2\
"F!#
d .A263I02?CC#60C2CD26@7
• Uetqa[S*+5p[O"di[O"
• [O"a[gdK[O"DD!C6
• r`Ke!$67;!F"+.!DB!)
$+67Ou*<^
p 4<=>*JK1?C0C2C26#@
d L#M4N>OM?PCQC9D26@7R4N!..SOM;#TU
8!*<67;2\2!"+"F2N@el2FN67)!
$B*;"!=v/6J!

#u*<wk&,$B*
Page 4
Ngân Hàng Thương Mại Phân tích tín dụng
)d L#MN>81#.?PC66232##C#26@7F8NSF81
#.
8!*<67;2\2!"+2DTương tự như chỉ số nợ trên
vốn, l2F2D)!v!:!#
N67wxyz&,$B*
p 4<=>6V*5?E026#@
2@ OJ92'6.!.?DCC023CF60CBDF@7 WD.D
CD]JD)
• t%qP!Ai_!DD) 
• oF1.!DD) qk{zigY.!D
D
@ OJ921"'6?0C6F60CBF@7WD#D
D]1.!(@1.!
• U%qT"F)i1.!) 
• oF1.!) qk{zigY1.!
@ OJ92'6.!..?223CF60CBF@7WD
56"F
• W%qT"F)i.!DDD) 
• oFDD) qk{zigY.!DDD
@ OJ921#.3*5?W6'E##CF60CBWEF@7WD
.DCx12D::!)!1!
• |R%qP!Ai%2D:) 
C@ OJ9281#.?F623E##CF60CQFEF@7WD#D
2\2D,:!!
• %R%qP!Ai%2D) 
X 4<=>'.A#3H?6Y2326#@
2@ ZG#3H>62?6Y26#23C#26RDC[

\23C#@78!*<.DC2<6;1!
• tQoq[B25iP!A
@ F !>81#.?DC66232##C#26BD[E@7e!$
#D"#2\2D#@!#
• tQRq[B25i%2D) 
@ F !>0M;#TU?DC6C]626BDC[
^9@7e!$#D"#2\1"F2N@)!
16D#D3$
• tQ}q[B25igeoI) 
&%)!$?_@'62?*`@
Page 5
Ngân Hàng Thương Mại Phân tích tín dụng
a>`KeC7!:;.!!@C6(5.5!:
.!,06.D*3.!i""F!#
5`K*+K
% P62_7bK*+*N621P[E4L4-Lc*22
6!$'62`K*+7
 %6,"4*<2D06i`"(6PQRSISTIUVW!:;
"4AD"PQRSISTIUVW!*<&
 s:*+
 8F!#!<".5!:!<+3
2N,(#
 %F;C*N!C632N,:F;C*N!
!C6.5!:
 Fd*<*62_1P[E4L4-Lc*22
& !_?-0M1e!'(26efe!6V
*5'62e!1@
• P((52!/.!D6m#/.!D6
!
• u5;D/!:!<+

• S5(YPQRSISTIUVW*$D&32N7
6.D"#5D6
• %*<!.5!:.!..J&~e(Y•!
"B6l&~e(Y•!eA*a"!%oe8d
!P(A*'""F
) 4"0M*_!$7
 8 6;!@5F3)D,&,.5B*3.!&
.D.J
 %06:.D$D1"F6"!*3.
!16"F(&"F56"F"
 %06.D1"FK
p ZA"F(#*3(#*3(*"#'
Ag[8
p 8F"+1"F(&K%06C(6"F!
#Ku2/BPQRSISTIUVW&"F
PQRSISTIUVWa06C(&"FPQRSISTIUVWK
%  2D  !  PQRSI  STIUVW  6    &  "F  "!    PQRSI
STIUVW32NoZ.d
&%,FK*+1#..6*.:027
%*<)D!D6)M2DK
Page 6
Ngân Hàng Thương Mại Phân tích tín dụng
• %;42N@ườ"KJ$<"442N@
)D1aF"+u8od
• 8*X!".J&$K*6)D!,6F"+@2D
SSD6)D!,6
• Z-6'X*<2D
• 82D"'5)5;%o
%*<)D!OK
84.#F"+*<)D!O.:K

• €hC(]h.DC
• %2D)D!D6*<)D!O
g#B2DD6)D!2D*<"a!=)7)d6;7)D!
,6D6)D!!*<!".*<".J,D)M1!D7$8J9
&*L1D7%);.J(4"!D6
)D!,!"_E"$!"*<!"A6"@5"42D*6
,D6)D!.,D5"4)D!,6•*+&4.5*<,!:2D
)D!D6)7$**;$)$;2D%062DD6)D!
M6(!2D&"5'-6*"BO,D6)D!!.!D"
 !*<"‚*5*2DD6)D!&@*<"E
%-!ƒ2D)D!D6K%062D)D!D6D*BBC6a!=*<
'-!(5d,D6)D!&,(!*'($"D6)D!M
2D5$,)v.!D"*!D.
&&17
%vM6!Av;" _"+
!".!N *<"2\4""!!:;.J2<1D
;B2!"+"#D4"""B!"v&=,6K
H [O2$.!D!"vA+4!3.!D!"
 84'$/"#.!D!"v&
"!!$!!:!" e!"v*<
:D6-!.„C.4.56N;"D6'F..5
2!s=.*<v*<:D62!"+O2$L 6
5.!D4DD367O2$!1
H e!"v*<&2DD6)D!P!*<".J2\4"
"!!:;.!"#D.;"!.!D
B.o(.,62! "!1.&
.C38,:5)+!!A5.!D!"v 
4A.D&D6)D!)M2D
e"@=,66 . 506
2D)D!D6a!"A61!"&)D!D6)M2D/4"d!=06

.!DB*3'.a!")D!D6)M*3Bd
• Z5#MG602'17
e!"A6F$<&
Page 7
Ngân Hàng Thương Mại Phân tích tín dụng
?e!"6"2\@
ke!"6JJ6+
ce!",.5;
ze!"$);J "
{e!"L
ye!"A*"CY!
• 6'17
p%06. a&5$dK
s"".5!:2\"F"
?_DCD/1B..
k€!=2\
c%2DD6)D!
 p%06. $Kg$,-!`3D$
*<"4&,B*.!D4"6!6F6.JD5$2D
)$74.#)D!O!."4
 €3"J
?o(B..6"
k[F2F
c84)!a5&dJ 64
k $!!6*
k 4>g
 b2*`7,6/$6,6!);$6,6
'*2. &
 b8N!7,6,'5:.)M,6)A "+L2F
 Fh#M767;L/$6,6al2F!=5

Fd'X&;;!
%*<.&)D!O!Aa+3!=)Mxx….!Dd
6;7&C(6:3&,2\.5D'5:)
)D!O,':.
o\)D0$6,6-!K8F
"+6†)D0l2F(5A"+2F!$
!!:'5:&5M6@2F*"4!:F$
k? (*01i!V'131P[E4L4-Lc
 F_V!VO42
 F_V
 F_V0191e!M!
Page 8
Ngân Hàng Thương Mại Phân tích tín dụng
Hệ thống chấm điểm tín dụng đang còn là vấn đề rất mới mẻ ở Việt Nam từ năm 2002.
Mặc dù đây chưa thể là một công cụ dự báo rủi ro tuyệt đối chính xác nhưng chấm điểm tín
dụng là một yếu tố góp phần tạo ra sự thay đổi lớn trong thị trường cho vay các doanh nghiệp,
giúp doanh nghiệp tiếp cận dễ dàng hơn với nguồn vốn Ngân hàng. Việc phát triển mô hình
chấm điểm tín dụng cho các khách hàng doanh nghiệp tại Việt Nam sẽ là một tất yếu cho sự
tăng trưởng của các ngân hàng.
I#2F O#F'5:6,"
!J g*geuR).uUPg%J*< .5
J@#F'5:;);6"+J*$/eUe,*
5!"F"+.
%,6'5:"'5: G.„"!
6† g6†S :&@l‡e&S 
!Ll2F*&S :!Ll2F"4#D!:;.!3
5@,6'5:S G.
I# *36:gS$:5!=.JJ)F"4(: 
P!45F.*4 2(56):J)M!
*<&'5:G*S @.7.J

J)F;Og5J)F2>6D*N5:A 
Trước xu thế đó, Trung tâm Thông tin tín dụng (CIC) - Ngân hàng Nhà nước Việt Nam
được thành lập theo Quyết định số 68/1999/QĐ-NHNN9 ngày 27/02/1999 của Thống đốc
NHNN, có chức năng thu nhận, xử lý, lưu trữ, phân tích và dự báo thông tin phục vụ cho yêu
cầu quản lý nhà nước, thực hiện các dịch vụ thông tin ngân hàng.
- CIC là tổ chức duy nhất của Việt Nam thực hiện chức năng cơ quan đăng ký thông tin
tín dụng công, hoạt động vì mục tiêu an toàn hệ thống ngân hàng và hỗ trợ thông tin cho các
doanh nghiệp.
- Kho dữ liệu thông tin tín dụng quốc gia do CIC đang quản lý đến thời điểm hiện tại có
trên 18 triệu hồ sơ khách hàng, trong đó có hơn 200.000 hồ sơ khách hàng doanh nghiệp,
được cập nhật liên tục.
Page 9
Ngân Hàng Thương Mại Phân tích tín dụng
Các sản phẩm của CIC từ năm 2004 là một kênh thông tin tin cậy, đóng góp tích cực
trong công tác quản lý của NHNN cũng như đảm bảo hoạt động kinh doanh tín dung an toàn,
hiệu quả, góp phần vào việc ổn định hệ thống ngân hàng. Kết quả hoạt động của CIC được
Ban Lãnh Đạo NHNN, các đơn vị NHNN, các chi nhánh NHNN tỉnh, thành phố và các tổ chức
tín dụng đánh giá cao.
Trong đó S50 là sản phẩm Báo cáo xếp hạng tín dụng doanh nghiệp Tổ chức tín dụng.
Đánh giá tổng thể tình hình hoạt động kinh doanh của doanh nghiệp, các thông tin pháp lý,
tình hình hoạt động kinh doanh xuất nhập khẩu, mạng lưới chi nhánh, Ban lãnh đạo, quá trình
vay trả nợ trong 3 năm liên tiếp, chấm điểm các chỉ tiêu tài chính, phi tài chính, khả năng thanh
toán lãi vay, sự xuất hiện nợ không đủ tiêu chuẩn của doanh nghiệp và đưa ra chỉ số xếp hạng
tín dụng doanh nghiệp.
Đây là cơ sở để lựa chọn và phân loại khách hàng, từ đó đề ra chính sách tín dụng hợp
lý, giảm tỷ lệ nợ xấu, giảm rủi ro trong hoạt động của các TCTD. Từ đó làm tăng lợi nhuận tạo
điều kiện để mở rộng hoạt động, khẳng định vị trí và làm tăng uy tín với khách hàng, tạo ra lợi
thế trong kinh doanh.
Giúp cho các ngân hàng có thông tin cần thiết để phân loại khách hàng, trên cơ sở đó
định hướng đầu tư tín dụng, phòng ngừa và hạn chế rủi ro trong kinh doanh.

? F1_7
 s;2FSI%sO(#7C#.06!5
D]e7C!"2"!"*36:O*
):84&O6D6,!!SI%s"%e%PJ 
"#F$6,66
 W 9!SI%s"%e%P!:;#D3K!""+F*
&6'7q^:!4.#!"#,.!F*""F&
",4.5&
k LV7
SC6?xxF;C*N.J!?y{z…$342!"+C6?xxb"
?xxˆkx…"kyyk…ev"+&!!:; Ng#S6#"‰Y
1:@:5""*+6$
2@ s7;)$ '7J"JvA6LK6=v% 6JaeUe
je-UŠ!6!e--d*B. aC6ˆˆbd*!:;Y$.6
F46! *36:2(5J!4C6
@*<".JD9!G$A"(J
A5):&.DC(BJ Y4:5
@ _06(""F6;2F *<=].5"+.
%:*<l'D"+6;2F *36:*+'D"+
 *36:AS  *+&2*O"+
6;2F.!D6!"a"K!""+67O2$$3 *36:
A,.5.A*6;2F`"(dP!&4. =].5
"+."+ 6].A63
@ WA+!1465)D!"#*<!"*K 
&4O2$!".,62DD6)D!4"h
l!""1*+:h1)M1.)!16
Page 10
Ngân Hàng Thương Mại Phân tích tín dụng
6:2DD6)D!.,62DD6)D!4")$79!‹e
~=•6!6;2F*< !"'\]F2

G-!~)4•‰5"#.J2 2(:.J6)*!);;
")D$2("#
@ e2&,!*6;*3`6;SI%s)!16
,6*3*+l:!!:;"A*SI%s%J
2SI%s(# M6:5!
!SI%sI# *36:O)*+A' (2
2**!l"*"#
 eD!"‰*v"+06(F5*
(2(#DD]N%2N"(J2FN3"(
;"N6†);
 I#F:67**5BAJ.**5B32N
.
 S "7Y=4.&.C!
."!6;2F *&
."6;&#F,'5:.!*&2(6):
!."
C@ I#FD]6"#*#DK
 e*&2( ƒ7C@);B!"+."+);B
06:-!ƒ.8J.);6#6"5'9"+.
G6D"#-!ƒ2!"" .
2!"46$.&,‰+6&!= !
 I#F.,62!;);!*A*#D"* 
6;69N6L7
 g#'\l:!J"#J.Y)EA6L"$4D*,#)M
"C)D$&,#!$*+)M6#6.J*X
Y@ I#FU%aUŠ!6!%-!!d:7E*7*A
 .&.C!"#'\G*!"#J")!!
@ %; "#6;2F *!Y=4.&.C.
2DD6)D!*9"+(52D!& !
! *36:e$*6;2F "Y:5.ŒC

!5C62&.*))D#
? F_V!V#T26+414f!01
ffO42QE2'
-0:E2'
• [ *36:&1"F+$g#S6
• %B?{ikiˆbb!:;-![B%7%g#S6
• e3$"FR).
H%1"Fckckkm1
HgF(&K??y{m1
Page 11
Ngân Hàng Thương Mại Phân tích tín dụng
H%2Dcyxxxxm1
H%*kzc?m1
• s:*+!:;K?kxx"Y!!F
• S 2(Kkzkz);
? F_V
85ki?i?xxˆ*!"4.5C?cc…2!"+AC6%!&!"
:56lL.+{x…Y:!"":
gFR).!C6J&"YL!"#†
4F*!4.53$.* ):;.-!
A.5D6)D!,6!! P!#!F!
";2D'$,6lL+$"+PQRSISTIUVWS!F!cb{…"IoZ'$
'lcc…
&)F_V!V\T26+414f!01f
fO42QE2'
&)%9.*V*N
g##F$6,6.! OA!D6)+
@!.J&!#" D6)+*l#'$
Page 12
Ngân Hàng Thương Mại Phân tích tín dụng

&)&LVJ"V69!;21
• oF#2\,6C706*A5'!=.J.6C
32#"4.""F"#D(*3S !
 Y:5!"#B"*@J"4.G*J
.5'O;A5.!06
• 06"!"Y6;2F,6*]5"# $#6
);06s;,6506"!"#);"‰
(#D). 3)D!!"K%5'9.06*3"
"FD "8 #6=4F"+);*G3;,
6;2F);!!)5$,6&!="+.""FF
62#J, C32!
• e35)D!D64"""#%2DuD!D6a%ou8d!06123"
&6;"Y527L*"#'-6'X2DD]%ou806(
"42D6SI%sg#S6&"R).&"‰YN6723.
SB7"44(L%ou8); Y*Ag#J.*
(#6;5#"6=)#F"+%ou8J' (!=
 466&5)
• Pv; O*' (l6l"5*.JD9!G* 
6;6=%! );*<9]5)!!*
,4#%(5@JuD F.5!u!!.5D.!
&,!$.D!#**!$.DC
!9:5.J'X52()5;!2F)!!*,4#
• e32N"B$"J.ŒB !@C6A O*D#4
*2!"+F;,.ŒB!S #"‰*!
-.!!269.!
1. b:=#
SM6:*6 )MF!B"D6,!D6)D!C*N
!#DeD!/)*+v"+06(
F5
? FAH6V5;2

%C*<"6N;6J!:;eUe%:!4.#$JA
J!."D 
k 426(3N5
• eA<*+‰7B$)1*‚.57"46J#
"9L6 .ŒC)*3D!1""C!.!Z 
(;G06E32N2!:;G06(
• e&2*O,C*<#6]7"*3(!#6†$
);.5.2.57;!/C6/e&
2*O,9;GE
Page 13
Ngân Hàng Thương Mại Phân tích tín dụng
• W,$*;G"•K%:!4.#!"•5
LB !#"6JL!:@1<5)2 
"&;
• 8.7@+L!:!:"!:!2 -!4.
• %B2.54'$47&,*"!2\
4. 426(3N;2Mf
8A* !#FU%B*"#A646LK7*@
BJ"4.J*<JJ#' (#F
$$6,6"'5:.‹("#2\A646L
z .5e6(3N9.3
%7C5#.06!;B5"
D]v"+"# ƒ#64:D6)D!;B.%(
#2(62".,62!=>*<');$+$");
B.,6"62;B
S#317
%F7
d_#6K
H%#"6*)!16D""!"*.6"+6;
,$* !=.a"K d 

!=7&!"
H%!:;2<+$2!!!$!SI%s""B
2<M6:5@$D6BSI%s
)ds;2F7 K
H%-!<K&]`LF"+ 
H%-!7(K!")D!O!‹
pe!"K"# *4!."+6.5.D!
DDF"O!.!D<'e!"2D+$!.!D6
e!"*<***+?lKP!2F!"!."*F
.P!2F!"E.46 O!"E.P*F.2F
46 #Y!""!<,6F._B)!!
a<,6d!"**+7*
pe5.$*35K"# 7*+4!.*37
"+*35/AB ,2N@6;*35
*5:a!=6;$d
pe!K"# )E462D,!.-!@E
B$o<$.DDDFO! e!
2D":a-2d*"!.!D62D-!2D!/
A4 O*a*!d
Page 14
Ngân Hàng Thương Mại Phân tích tín dụng
puD!OK"# 6.5(#`";.
6s=v.JD'$42! O!.2\D6
,uD!O*"!2D!:)&6 6.5D
!.6WA)D!O D(#D*"!2D;
)Da6!"));"!:d
H%-!7D6)D!K
p_J&D6)D!
pe&D6)D!KA6F5$
H% !:-!!

HW !:.
&#7
d_#6K
He2K6;*3`6; 6;*+‰
!);" " 
HS;K
pe2.
pe26J"+:
p[O2$"2$
p%<:".„:
pe.!DD6)D!
pe2F"+2D&"$4
)dgYK
H%C*<6J&! 
H%:!2(F$!!:;M6:5!
HS !.DC2<! 
SM.T*#7
%4`;2'17
e22"A."+
A.2>&@2.SA.
M6"!!:;GD*N52
gPK"+@.+O2$2>**O3@.E
*2>62 =>3‹
&.A#3H01;6:A;2'1K42>5
!"2!:;
gKSI%s2>.!5(.!6:B!SI%saBN
 4O!" d!=B.!!.!)v
 s=.@(6=v&B$!*!!"
.JD6)D!SI%s2>.!
Page 15

Ngân Hàng Thương Mại Phân tích tín dụng
)#;2!;01117*2*O
2m2,#F‹
gPKS *+5Cm#(@)); 
*36:D!":"+*43,7ASI%|4&D
*N2SI%s2>:5.!D"6!3
5SI%s.!D *6:!,6!=2>:5.!D""+O2$
$35SI%s&*6:!,6"9L5B
,fe'(e8*+;2'6.:je'.A02N;2
1e9f;2;#TU7
S5SI%s&.!D4\:.!6 $
.J,&2*++!":6D*.!D"
:&.!Dg..!D4\5:6SI%s:*!
":.DC.!DSI%s2>6$‰52(.564!SI
2> 2(.!D.!D"3)2D$!
S45$.;2#7
e2 *36:' ((K
H[B""C)D:6B
H%v;"!5*.! " 
→e&@,6.*4)!6;3)D2K
%#'17
He. $:/!#7'O;
3*++ *<v J‹H^
D !:.,&26 
gKp_4F.L&.DC6CFD&
"C62&.
pS@F*)$6*!J*k6?4by&7
.J*$!J(;!#!:;.!7
.!!=:5a4bb7.J*!".J&D6)D!,
A*.!7.!d

H 8,6LK* "62\
pS*<7"!6;B,D*2(4DB,
pe "D*<O5
pS*<"D&ƒ6",6 &4$67#
"15#*<"2\"F26OC.)A6
.&2(!X 
HW !:.a'5:#6.6; *36:
xˆ!d
&#9f01V7
HWD2F4 6.5!.!=6;:67$
HW;"!K
Page 16
Ngân Hàng Thương Mại Phân tích tín dụng
pSA(2(.
peB*K
 84b6?%%k2F*!"76;
"+6;.6;&6.
 84b6z%%kl#$2!"+1"F;h-!
J*7 l*2\bx…"F;,$
"l#F"+7 bz…
pe! "4!"2<
pgFeoI.h2DD6)D!
p/ 
)I#(01!#(7
HW )#~O2$•"~2$•
p[O2$K
pW2$K8,&*6.5&,.DD! 
6;.!D*)Mm#AC6:676.5W
&,)D!O6.5D]
H [O2$;"!

p_:!:4!:.
p[O2$AO2$5.0SISS
p[O2$Y"F":
He!:O2$KO2$FD"1
HeO2$3)D *36:*'();B
$5KapdO2$;"D) apd.!D.aHd.!D
O/4\"7.!aHd.!D.apd!apd5apdB
%/& 2> O2$.*37"+=,6/!:
D6)D!ŽO2$*<
,FHV01'VN7
HW )#~%<:•"~.:•
p%<:K<:6!& 6.5$!.6;
.!D%<:&,*/91"FA *
591"F"OFvD"4%<:&,*
<A*< :"<Dh<:D&,*
4.:E
p_:K.!D<!<:!"O*EB@7
".6:F6†.!D<&.DD6;A!=
!);4"!7
HS 2>(.:1"F;*".DC,.
:1,52.:h.:+"#!1
D.&,v,D A',.:"2FAD
Page 17
Ngân Hàng Thương Mại Phân tích tín dụng
*A9]+!*<..J&.!D: 

/'6.*..67
Hu!16"4*<AD6)D!)M2D!:D6
)D!)M2D!:D6)D!!6†!:6D6)D!* 
$Bm#!"D6)D!"D]D6)D!G*"4

"#2\2DD6)D!/"F"
H8D6)D!&,)M*3A6F!=5$eD6)D!*<
$<&&!.!\5)!=)D!O*<7)
H8"BD6)D!9! *675
%J*< l!""+6;+:$3*<D6)D!
{e2F"+2D&"$4K
He2D&"$4)!16.!D'$aO:!=.&Y!=.J
Y*d"2D&),#<a7.!D6.!D)D!O&
3D(#`"d‹
He2F"+2D&"$416"47''$"
2D<.m#'$&,$B"67;'$.!D
#6D5:6"]".
Page 18