các yếu tố tác động đến tăng trưởng tín dụng của hệ thống ngân hàng thương mại tại việt nam

Bạn đang xem bản rút gọn của tài liệu. Xem và tải ngay bản đầy đủ của tài liệu tại đây (18.99 MB, 104 trang )

Trang 1<div class="page_container" data-page="1">

TRƯỜNG ĐẠI HỌC CÔNG NGHIỆP TP.HCM KHOA TÀI CHÍNH – NGÂN HÀNG

******

KHĨA LUẬN TỐT NGHIỆP

CÁC YẾU TỐ TÁC ĐỘNG ĐẾN TĂNG TRƯỞNG TÍN DỤNG CỦA HỆ THỐNG NGÂN HÀNG THƯƠNG MẠI TẠI VIỆT

NAM

Người hướng dẫn: ThS. BÙI NGỌC TOẢN Người thực hiện: LÊ THỊ THANH THẢO LƯU THỊ TUYẾT NGA

ĐẶNG THỊ NGỌC Nhóm : 13A Khoá : 2017-2021

THÀNH PHỐ HỒ CHÍ MINH, NĂM 2021

1042410061:18:31 PM1:18:31 PM1042410061:18:31 PM1:18:31 PM1042410061:18:31 PM1:18:31 PM

104Monday, June 10, 20241:18:32 PM1:18:32 PM104Monday, June 10, 20241:18:32 PM1:18:32 PM104Monday, June 10, 20241:18:32 PM1:18:32 PM

Cac yeu to tac dong den tang truong tin dung cua he thong ngan hang thuong mai tai Viet NamCac yeu to tac dong den tang truong tin dung cua he thong ngan hang thuong mai tai Viet NamCac yeu to tac dong den tang truong tin dung cua he thong ngan hang thuong mai tai Viet NamCac yeu to tac dong den tang truong tin dung cua he thong ngan hang thuong mai tai Viet NamCac yeu to tac dong den tang truong tin dung cua he thong ngan hang thuong mai tai Viet NamCac yeu to tac dong den tang truong tin dung cua he thong ngan hang thuong mai tai Viet NamCac yeu to tac dong den tang truong tin dung cua he thong ngan hang thuong mai tai Viet NamCac yeu to tac dong den tang truong tin dung cua he thong ngan hang thuong mai tai Viet Nam

104Monday, June 10, 20241:18:33 PM1:18:33 PM104Monday, June 10, 20241:18:33 PM1:18:33 PM104Monday, June 10, 20241:18:33 PM1:18:33 PM

104Monday, June 10, 20241:18:37 PM1:18:37 PM104Monday, June 10, 20241:18:37 PM1:18:37 PM104Monday, June 10, 20241:18:37 PM1:18:37 PM

104Cac yeu to tac dong den tang truong tin dung cua he thong ngan hang thuong mai tai Viet NamMonday, June 10, 2024

</div>Trang 2<div class="page_container" data-page="2">

TRƯỜNG ĐẠI HỌC CƠNG NGHIỆP TP.HCM KHOA TÀI CHÍNH – NGÂN HÀNG

******

KHÓA LUẬN TỐT NGHIỆP

CÁC YẾU TỐ TÁC ĐỘNG ĐẾN TĂNG TRƯỞNG TÍN DỤNG CỦA HỆ THỐNG NGÂN HÀNG THƯƠNG MẠI TẠI VIỆT

NAM

Người hướng dẫn: ThS. BÙI NGỌC TOẢN Người thực hiện: LÊ THỊ THANH THẢO LƯU THỊ TUYẾT NGA

ĐẶNG THỊ NGỌC Nhóm : 13A Khoá : 2017-2021

THÀNH PHỐ HỒ CHÍ MINH, NĂM 2021

1042410061:18:31 PM1:18:31 PM1042410061:18:31 PM1:18:31 PM1042410061:18:31 PM1:18:31 PM

104Monday, June 10, 20241:18:32 PM1:18:32 PM104Monday, June 10, 20241:18:32 PM1:18:32 PM104Monday, June 10, 20241:18:32 PM1:18:32 PM

104Monday, June 10, 20241:18:33 PM1:18:33 PM104Monday, June 10, 20241:18:33 PM1:18:33 PM104Monday, June 10, 20241:18:33 PM1:18:33 PM

104Monday, June 10, 20241:18:37 PM1:18:37 PM104Monday, June 10, 20241:18:37 PM1:18:37 PM104Monday, June 10, 20241:18:37 PM1:18:37 PM

104Cac yeu to tac dong den tang truong tin dung cua he thong ngan hang thuong mai tai Viet NamMonday, June 10, 2024

</div>Trang 3<div class="page_container" data-page="3">

LỜI CẢM ƠN

Nhóm em xin bày tỏ lòng biết ơn chân thành và sâu sắc đến tồn thể Thầy Cơ khoa Tài chính – Ngân hàng, Trường Đại học Công Nghiệp Thành phố Hồ Chí Minh giúp đỡ và hỗ trợ nhóm em trong suốt quá trình học tập và nghiên cứu bài luận. Trong đó, em chân thành gửi lời biết ơn đến Thầy Bùi Ngọc Toản người đã trực tiếp giúp đỡ hướng dẫn và truyền đạt những kiến thức quý báu cho nhóm em trong suốt q trình thực hiện nghiên cứu.

Nhóm em xin chân thành cảm ơn Quý thầy cô thư viện Trường Đại học Công nghiệp Thành phố Hồ Chí Minh đã tạo mọi điều kiện cũng như cơ hội thuận lợi để giúp đỡ nhóm em tiếp cận nguồn tài liệu trong q trình học tập và nghiên cứu để hoàn thành bài nghiên cứu một cách tốt nhất.

Dù đã có nhiều nỗ lực và cố gắng để hoàn thành bài nghiên cứu. Do vốn kiến thức còn nhiều hạn chế và khả năng tiếp thu thực tế còn nhiều bỡ ngỡ nên sẽ khơng tránh khỏi thiếu sót mong nhận được sự đóng góp ý kiến từ các thầy cơ.

Nhóm em xin chân thành cảm ơn!

Nhóm thực hiện: Lê Thị Thanh Thảo Lưu Thị Tuyết Nga

Đặng Thị Ngọc 1042410061:18:31 PM1:18:31 PM1042410061:18:31 PM1:18:31 PM1042410061:18:31 PM1:18:31 PM

104Monday, June 10, 20241:18:32 PM1:18:32 PM104Monday, June 10, 20241:18:32 PM1:18:32 PM104Monday, June 10, 20241:18:32 PM1:18:32 PM

104Monday, June 10, 20241:18:33 PM1:18:33 PM104Monday, June 10, 20241:18:33 PM1:18:33 PM104Monday, June 10, 20241:18:33 PM1:18:33 PM

104Monday, June 10, 20241:18:37 PM1:18:37 PM104Monday, June 10, 20241:18:37 PM1:18:37 PM104Monday, June 10, 20241:18:37 PM1:18:37 PM

104Cac yeu to tac dong den tang truong tin dung cua he thong ngan hang thuong mai tai Viet NamMonday, June 10, 2024

</div>Trang 4<div class="page_container" data-page="4">

1042410061:18:31 PM1:18:31 PM1042410061:18:31 PM1:18:31 PM1042410061:18:31 PM1:18:31 PM

104Monday, June 10, 20241:18:32 PM1:18:32 PM104Monday, June 10, 20241:18:32 PM1:18:32 PM104Monday, June 10, 20241:18:32 PM1:18:32 PM

104Monday, June 10, 20241:18:33 PM1:18:33 PM104Monday, June 10, 20241:18:33 PM1:18:33 PM104Monday, June 10, 20241:18:33 PM1:18:33 PM

104Monday, June 10, 20241:18:37 PM1:18:37 PM104Monday, June 10, 20241:18:37 PM1:18:37 PM104Monday, June 10, 20241:18:37 PM1:18:37 PM

104Cac yeu to tac dong den tang truong tin dung cua he thong ngan hang thuong mai tai Viet NamMonday, June 10, 2024

</div>Trang 5<div class="page_container" data-page="5">

iii

123docz.net - File bi loi xin lienhe:

1042410061:18:31 PM1:18:31 PM1042410061:18:31 PM1:18:31 PM1042410061:18:31 PM1:18:31 PM

104Monday, June 10, 20241:18:32 PM1:18:32 PM104Monday, June 10, 20241:18:32 PM1:18:32 PM104Monday, June 10, 20241:18:32 PM1:18:32 PM

104Monday, June 10, 20241:18:33 PM1:18:33 PM104Monday, June 10, 20241:18:33 PM1:18:33 PM104Monday, June 10, 20241:18:33 PM1:18:33 PM

104Monday, June 10, 20241:18:37 PM1:18:37 PM104Monday, June 10, 20241:18:37 PM1:18:37 PM104Monday, June 10, 20241:18:37 PM1:18:37 PM

104Cac yeu to tac dong den tang truong tin dung cua he thong ngan hang thuong mai tai Viet NamMonday, June 10, 2024

</div>Trang 6<div class="page_container" data-page="6">

123docz.net - File bi loi xin lienhe:

1042410061:18:31 PM1:18:31 PM1042410061:18:31 PM1:18:31 PM1042410061:18:31 PM1:18:31 PM

104Monday, June 10, 20241:18:32 PM1:18:32 PM104Monday, June 10, 20241:18:32 PM1:18:32 PM104Monday, June 10, 20241:18:32 PM1:18:32 PM

104Monday, June 10, 20241:18:33 PM1:18:33 PM104Monday, June 10, 20241:18:33 PM1:18:33 PM104Monday, June 10, 20241:18:33 PM1:18:33 PM

104Monday, June 10, 20241:18:37 PM1:18:37 PM104Monday, June 10, 20241:18:37 PM1:18:37 PM104Monday, June 10, 20241:18:37 PM1:18:37 PM

104Cac yeu to tac dong den tang truong tin dung cua he thong ngan hang thuong mai tai Viet NamMonday, June 10, 2024

</div>Trang 7<div class="page_container" data-page="7">

1042410061:18:31 PM1:18:31 PM1042410061:18:31 PM1:18:31 PM1042410061:18:31 PM1:18:31 PM

104Monday, June 10, 20241:18:32 PM1:18:32 PM104Monday, June 10, 20241:18:32 PM1:18:32 PM104Monday, June 10, 20241:18:32 PM1:18:32 PM

104Monday, June 10, 20241:18:33 PM1:18:33 PM104Monday, June 10, 20241:18:33 PM1:18:33 PM104Monday, June 10, 20241:18:33 PM1:18:33 PM

104Monday, June 10, 20241:18:37 PM1:18:37 PM104Monday, June 10, 20241:18:37 PM1:18:37 PM104Monday, June 10, 20241:18:37 PM1:18:37 PM

104Cac yeu to tac dong den tang truong tin dung cua he thong ngan hang thuong mai tai Viet NamMonday, June 10, 2024

</div>Trang 8<div class="page_container" data-page="8">

1042410061:18:31 PM1:18:31 PM1042410061:18:31 PM1:18:31 PM1042410061:18:31 PM1:18:31 PM

104Monday, June 10, 20241:18:32 PM1:18:32 PM104Monday, June 10, 20241:18:32 PM1:18:32 PM104Monday, June 10, 20241:18:32 PM1:18:32 PM

104Monday, June 10, 20241:18:33 PM1:18:33 PM104Monday, June 10, 20241:18:33 PM1:18:33 PM104Monday, June 10, 20241:18:33 PM1:18:33 PM

104Monday, June 10, 20241:18:37 PM1:18:37 PM104Monday, June 10, 20241:18:37 PM1:18:37 PM104Monday, June 10, 20241:18:37 PM1:18:37 PM

104Cac yeu to tac dong den tang truong tin dung cua he thong ngan hang thuong mai tai Viet NamMonday, June 10, 2024

</div>Trang 9<div class="page_container" data-page="9">

vii

1042410061:18:31 PM1:18:31 PM1042410061:18:31 PM1:18:31 PM1042410061:18:31 PM1:18:31 PM

104Monday, June 10, 20241:18:32 PM1:18:32 PM104Monday, June 10, 20241:18:32 PM1:18:32 PM104Monday, June 10, 20241:18:32 PM1:18:32 PM

104Monday, June 10, 20241:18:33 PM1:18:33 PM104Monday, June 10, 20241:18:33 PM1:18:33 PM104Monday, June 10, 20241:18:33 PM1:18:33 PM

104Monday, June 10, 20241:18:37 PM1:18:37 PM104Monday, June 10, 20241:18:37 PM1:18:37 PM104Monday, June 10, 20241:18:37 PM1:18:37 PM

104Cac yeu to tac dong den tang truong tin dung cua he thong ngan hang thuong mai tai Viet NamMonday, June 10, 2024

</div>Trang 10<div class="page_container" data-page="10">

viii

1042410061:18:31 PM1:18:31 PM1042410061:18:31 PM1:18:31 PM1042410061:18:31 PM1:18:31 PM

104Monday, June 10, 20241:18:32 PM1:18:32 PM104Monday, June 10, 20241:18:32 PM1:18:32 PM104Monday, June 10, 20241:18:32 PM1:18:32 PM

104Monday, June 10, 20241:18:33 PM1:18:33 PM104Monday, June 10, 20241:18:33 PM1:18:33 PM104Monday, June 10, 20241:18:33 PM1:18:33 PM

104Monday, June 10, 20241:18:37 PM1:18:37 PM104Monday, June 10, 20241:18:37 PM1:18:37 PM104Monday, June 10, 20241:18:37 PM1:18:37 PM

104Cac yeu to tac dong den tang truong tin dung cua he thong ngan hang thuong mai tai Viet NamMonday, June 10, 2024

</div>Trang 11<div class="page_container" data-page="11">

MỤC LỤC

CHƯƠNG 1 GIỚI THIỆU TỔNG QUAN VỀ ĐỀ TÀI NGHIÊN CỨU ... 1

1.1 Tính cấp thiết của đề tài ... 1

1.2 Mục tiêu nghiên cứu ... 2

1.3 Câu hỏi nghiên cứu ... 2

1.4 Đối tượng nghiên cứu ... 2

1.5 Phạm vi nghiên cứu ... 3

1.6 Phương pháp nghiên cứu ... 3

1.7 Ý nghĩa nghiên cứu ... 3

1.8 Cấu trúc của đề tài nghiên cứu ... 4

KẾT LUẬN CHƯƠNG 1 ... 4

CHƯƠNG 2 CƠ SỞ LÝ THUYẾT ... 5

2.1 Tổng quan về tín dụng của NHTM ... 5

2.1.1 Khái niệm về tín dụng và tín dụng ngân hàng thương mại ... 5

2.1.2 Đặc điểm của tín dụng ngân hàng... 6

2.1.3 Phân loại tín dụng ngân hàng... 7

2.1.4 Vai trị của tín dụng ... 9

2.1.5 Rủi ro tín dụng của ngân hàng thương mại ... 10

2.2 Tổng quan về tăng trưởng tín dụng của NHTM ... 16

2.2.1 Khái niệm tăng trưởng tín dụng ... 16

2.2.2 Tác động của tăng trưởng tín dụng ... 17

2.3 Tổng quan về các nghiên cứu trước có liên quan đến đề tài ... 18

2.3.1 Các nghiên cứu trong nước ... 19

2.3.2 Các nghiên cứu nước ngoài ... 201042410061:18:31 PM1:18:31 PM1042410061:18:31 PM1:18:31 PM1042410061:18:31 PM1:18:31 PM

104Monday, June 10, 20241:18:32 PM1:18:32 PM104Monday, June 10, 20241:18:32 PM1:18:32 PM104Monday, June 10, 20241:18:32 PM1:18:32 PM

104Monday, June 10, 20241:18:33 PM1:18:33 PM104Monday, June 10, 20241:18:33 PM1:18:33 PM104Monday, June 10, 20241:18:33 PM1:18:33 PM

104Monday, June 10, 20241:18:37 PM1:18:37 PM104Monday, June 10, 20241:18:37 PM1:18:37 PM104Monday, June 10, 20241:18:37 PM1:18:37 PM

104Cac yeu to tac dong den tang truong tin dung cua he thong ngan hang thuong mai tai Viet NamMonday, June 10, 2024

</div>Trang 12<div class="page_container" data-page="12">

3.2 Mơ hình nghiên cứu ... 32

3.2.1 Giả thuyết nghiên cứu ... 32

3.2.2 Mơ hình nghiên cứu đề xuất ... 37

3.3 Dữ liệu nghiên cứu ... 41

3.3.1 Nguồn dữ liệu và đặc điểm dữ liệu ... 41

3.3.2 Xử lý dữ liệu ... 42

3.4 Phương pháp phân tích ... 42

KẾT LUẬN CHƯƠNG 3 ... 46

CHƯƠNG 4 KẾT QUẢ NGHIÊN CỨU VÀ THẢO LUẬN ... 47

4.1 Kết quả nghiên cứu ... 47

4.1.1 Thống kê mô tả ... 47

4.1.2 Ma trận hệ số tương quan giữa các biến số ... 49

4.1.3 Các kết quả hồi quy và kiểm định lựa chọn mơ hình phù hợp nhất .... 50

4.1.4 Kiểm định phương sai sai số thay đổi , tự tương quan và đa cộng tuyến ... 53

4.1.5 Phương pháp bình phương nhỏ nhất tổng quát GLS ... 56

4.2 Thảo luận kết quả nghiên cứu ... 59

KẾT LUẬN CHƯƠNG 4 ... 63

CHƯƠNG 5 KẾT LUẬN VÀ KIẾN NGHỊ ... 65

5.1 Kết luận ... 651042410061:18:31 PM1:18:31 PM1042410061:18:31 PM1:18:31 PM1042410061:18:31 PM1:18:31 PM

104Monday, June 10, 20241:18:32 PM1:18:32 PM104Monday, June 10, 20241:18:32 PM1:18:32 PM104Monday, June 10, 20241:18:32 PM1:18:32 PM

104Monday, June 10, 20241:18:33 PM1:18:33 PM104Monday, June 10, 20241:18:33 PM1:18:33 PM104Monday, June 10, 20241:18:33 PM1:18:33 PM

104Monday, June 10, 20241:18:37 PM1:18:37 PM104Monday, June 10, 20241:18:37 PM1:18:37 PM104Monday, June 10, 20241:18:37 PM1:18:37 PM

104Cac yeu to tac dong den tang truong tin dung cua he thong ngan hang thuong mai tai Viet NamMonday, June 10, 2024

</div>Trang 13<div class="page_container" data-page="13">

104Monday, June 10, 20241:18:32 PM1:18:32 PM104Monday, June 10, 20241:18:32 PM1:18:32 PM104Monday, June 10, 20241:18:32 PM1:18:32 PM

104Monday, June 10, 20241:18:33 PM1:18:33 PM104Monday, June 10, 20241:18:33 PM1:18:33 PM104Monday, June 10, 20241:18:33 PM1:18:33 PM

104Monday, June 10, 20241:18:37 PM1:18:37 PM104Monday, June 10, 20241:18:37 PM1:18:37 PM104Monday, June 10, 20241:18:37 PM1:18:37 PM

104Cac yeu to tac dong den tang truong tin dung cua he thong ngan hang thuong mai tai Viet NamMonday, June 10, 2024

</div>Trang 14<div class="page_container" data-page="14">

xii

DANH MỤC CÁC TỪ VIẾT TẮT

12 CIC Trung Tâm Thông Tin Tín Dụng Quốc Gia 1042410061:18:31 PM1:18:31 PM1042410061:18:31 PM1:18:31 PM1042410061:18:31 PM1:18:31 PM

104Monday, June 10, 20241:18:32 PM1:18:32 PM104Monday, June 10, 20241:18:32 PM1:18:32 PM104Monday, June 10, 20241:18:32 PM1:18:32 PM

104Monday, June 10, 20241:18:33 PM1:18:33 PM104Monday, June 10, 20241:18:33 PM1:18:33 PM104Monday, June 10, 20241:18:33 PM1:18:33 PM

104Monday, June 10, 20241:18:37 PM1:18:37 PM104Monday, June 10, 20241:18:37 PM1:18:37 PM104Monday, June 10, 20241:18:37 PM1:18:37 PM

104Cac yeu to tac dong den tang truong tin dung cua he thong ngan hang thuong mai tai Viet NamMonday, June 10, 2024

</div>Trang 15<div class="page_container" data-page="15">

xiii

DANH MỤC BẢNG

Bảng 2.1: Tóm tắt các nghiên cứu trước có liên quan đến đề tài nghiên cứu ... 21

Bảng 3.1: Diễn giải các biến ... 38

Bảng 4.6: So sánh giữa FEM và REM ... 51

Bảng 4.7: So sánh giữa Pool-OLS và FEM ... 52

Bảng 4.8: So sánh giữa Pool-OLS và REM ... 53

Bảng 4.9: Kiểm định phương sai sai số thay đổi ... 53

Bảng 4.10: Kiểm định tự tương quan ... 54

Bảng 4.11: Kiểm định VIF ... 55

Bảng 4.12: Kết quả hồi quy FGLS ... 56

DANH MỤC SƠ ĐỒ Sơ đồ 3-1: Quy trình nghiên cứu ... 30

Sơ đồ 3-2: Quy trình nghiên cứu định lượng ... 31

Sơ đồ 3-3: Quy trình phân tích dữ liệu bảng bằng phần mềm Stata ... 43

1042410061:18:31 PM1:18:31 PM1042410061:18:31 PM1:18:31 PM1042410061:18:31 PM1:18:31 PM

104Monday, June 10, 20241:18:32 PM1:18:32 PM104Monday, June 10, 20241:18:32 PM1:18:32 PM104Monday, June 10, 20241:18:32 PM1:18:32 PM

104Monday, June 10, 20241:18:33 PM1:18:33 PM104Monday, June 10, 20241:18:33 PM1:18:33 PM104Monday, June 10, 20241:18:33 PM1:18:33 PM

104Monday, June 10, 20241:18:37 PM1:18:37 PM104Monday, June 10, 20241:18:37 PM1:18:37 PM104Monday, June 10, 20241:18:37 PM1:18:37 PM

104Cac yeu to tac dong den tang truong tin dung cua he thong ngan hang thuong mai tai Viet NamMonday, June 10, 2024

</div>Trang 16<div class="page_container" data-page="16">

xiv

DANH MỤC HÌNH

Hình 1: Nhận dạng thuộc tính dữ liệu ... 74

Hình 2: Thống kê mơ tả ... 74

Hình 3: Hồi quy POLS ... 75

Hình 4: Ma trận hệ số tương quan của các biến ... 75

Hình 5:Mơ hình hồi quy REM ... 76

Hình 6 Mơ hình hồi quy FEM ... 77

Hình 7: So sánh mơ hình FEM và REM ... 78

Hình 8: Kiểm định phương sai thay đổi ... 79

Hình 9: Kiểm định tự tương quan ... 79

Hình 10: Kiểm định đa cộng tuyến ... 80

Hình 11: Khắc phục tự tương quan và phương sai thay đổi ... 81

1042410061:18:31 PM1:18:31 PM1042410061:18:31 PM1:18:31 PM1042410061:18:31 PM1:18:31 PM

104Monday, June 10, 20241:18:32 PM1:18:32 PM104Monday, June 10, 20241:18:32 PM1:18:32 PM104Monday, June 10, 20241:18:32 PM1:18:32 PM

104Monday, June 10, 20241:18:33 PM1:18:33 PM104Monday, June 10, 20241:18:33 PM1:18:33 PM104Monday, June 10, 20241:18:33 PM1:18:33 PM

104Monday, June 10, 20241:18:37 PM1:18:37 PM104Monday, June 10, 20241:18:37 PM1:18:37 PM104Monday, June 10, 20241:18:37 PM1:18:37 PM

104Cac yeu to tac dong den tang truong tin dung cua he thong ngan hang thuong mai tai Viet NamMonday, June 10, 2024

</div>Trang 17<div class="page_container" data-page="17">

Tuy nhiên, hoạt động tín dụng hiện nay cịn gặp nhiều khó khăn do chịu tác động của các yếu tố liên quan như tình hình kinh tế - xã hội. Xuất phát từ bản thân ngân hàng hay từ phía khách hàng. Theo thống kê của NHNN, từ năm 2000 đến năm 2010 tình hình tăng trưởng tín dụng của tồn hệ thống ln ở mức cao, trung bình tồn giai đoạn này là 29,36%. Tuy nhiên, từ năm 2011 tín dụng đã tăng trưởng chậm lại, luôn ở mức dưới 13%, đặc biệt chỉ đạt 8,91% vào năm 2012 mức thấp nhất trong lịch sử ngành ngân hàng nước ta. Đến năm 2015-2019 tình hình tăng trưởng tín dụng đã có kết quả khả quan hơn. Cụ thể năm 2013 tăng trưởng tín dụng đạt 12,51%; năm 2014 đạt 14,16%; năm 2015 khoảng 18%; năm 2016 đạt 18,25%; năm 2017 là 18,28%; năm 2018 đạt 13,89% và năm 2019 đạt 13,65% (Ngân hàng nhà nước Việt Nam, 2013-2019). Do đó, tăng trưởng tín dụng là một trong những vấn đề được quan tâm hàng đầu. Để đạt được mức tăng trưởng hợp lí vừa đem lại 1042410061:18:31 PM1:18:31 PM1042410061:18:31 PM1:18:31 PM1042410061:18:31 PM1:18:31 PM

104Monday, June 10, 20241:18:32 PM1:18:32 PM104Monday, June 10, 20241:18:32 PM1:18:32 PM104Monday, June 10, 20241:18:32 PM1:18:32 PM

104Monday, June 10, 20241:18:33 PM1:18:33 PM104Monday, June 10, 20241:18:33 PM1:18:33 PM104Monday, June 10, 20241:18:33 PM1:18:33 PM

104Monday, June 10, 20241:18:37 PM1:18:37 PM104Monday, June 10, 20241:18:37 PM1:18:37 PM104Monday, June 10, 20241:18:37 PM1:18:37 PM

104Cac yeu to tac dong den tang truong tin dung cua he thong ngan hang thuong mai tai Viet NamMonday, June 10, 2024

</div>Trang 18<div class="page_container" data-page="18">

lợi ích cho ngân hàng vừa đem lại hiệu quả cho nền kinh tế, việc xem xét những yếu tố nào tác động đến tăng trưởng tín dụng cũng như sự tác động của các yếu tố đến tăng trưởng tín dụng rất quan trọng. Vì lí do đó, nhóm em đã chọn đề tài “Các yếu tố tác động đến tăng trưởng tín dụng của hệ thống NHTM tại Việt Nam” để tìm hiểu và nghiên cứu.

1.2 Mục tiêu nghiên cứu

Mục tiêu chung

Mục tiêu chung của đề tài là nghiên cứu các yếu tố tác động đến tăng trưởng tín dụng của hệ thống ngân hàng thương mại tại Việt Nam. Từ đó, đề xuất kiến nghị để các NHTM tại Việt Nam tăng trưởng tín dụng một cách hợp lí và hiệu quả.

Mục tiêu cụ thể

➢ Xác định các yếu tố tác động đến tăng trưởng tín dụng.

➢ Phân tích sự tác động của các yếu tố đó đến tăng trưởng tín dụng. Đề xuất một số kiến nghị nhằm duy trì mức tăng trưởng tín dụng hợp lí.

1.3 Câu hỏi nghiên cứu

Để đạt được mục tiêu trên cần giải quyết được những câu hỏi nghiên cứu sau: ➢ Các yếu tố nào ảnh hưởng đến tăng trưởng tín dụng của hệ thống NHTM ➢ Các yếu tố đó ảnh hưởng như thế nào đến tăng trưởng tín dụng của hệ thống

NHTM ?

➢ Những kiến nghị nào được đưa ra để tăng trưởng tín dụng tại các ngân hàng hợp lí và chất lượng ?

1.4 Đối tượng nghiên cứu

Tăng trưởng tín dụng và các yếu tố tác động đến tăng trưởng tín dụng tại Việt Nam.

1042410061:18:31 PM1:18:31 PM1042410061:18:31 PM1:18:31 PM1042410061:18:31 PM1:18:31 PM

104Monday, June 10, 20241:18:32 PM1:18:32 PM104Monday, June 10, 20241:18:32 PM1:18:32 PM104Monday, June 10, 20241:18:32 PM1:18:32 PM

104Monday, June 10, 20241:18:33 PM1:18:33 PM104Monday, June 10, 20241:18:33 PM1:18:33 PM104Monday, June 10, 20241:18:33 PM1:18:33 PM

104Monday, June 10, 20241:18:37 PM1:18:37 PM104Monday, June 10, 20241:18:37 PM1:18:37 PM104Monday, June 10, 20241:18:37 PM1:18:37 PM

104Cac yeu to tac dong den tang truong tin dung cua he thong ngan hang thuong mai tai Viet NamMonday, June 10, 2024

</div>Trang 19<div class="page_container" data-page="19">

• Thời gian nghiên cứu: tình hình hoạt động tín dụng của các NHTM từ năm 2013 đến năm 2019.

Lý do chọn khoảng thời gian này nghiên cứu là vì sau khoảng thời gian tăng trưởng tín dụng chậm lại từ năm 2011 và trong năm 2012 tăng trưởng tín dụng là thấp nhất trong lịch sử ngành ngân hàng. Tuy nhiên, đến năm 2013 trở đi tăng trưởng tín dụng đã có bước chuyển biến mới. Mức tăng trưởng ổn định theo kế hoạch NHNN đặt ra. Bên cạnh đó, để đảm bảo số lượng ngân hàng có đầy đủ số liệu nghiên cứu nên nhóm đã chọn khoảng thời gian nghiên cứu từ 2013-2019.

1.6 Phương pháp nghiên cứu

Bài viết sử dụng phương pháp nghiên cứu định lượng trên cơ sở sử dụng mơ hình hồi quy đa biến bằng cách hồi quy theo phương pháp hồi quy bình phương nhỏ nhất (pooled ordinary least squares-POLS), mơ hình tác động cố định (Fixed effects model-FEM), mô hình tác động ngẫu nhiên (Random effects model-REM) và khắc phục khuyết tật của mơ hình bằng phương pháp bình phương tối thiểu tổng quát khả thi (FGLS) trên dữ liệu bảng nhằm thực hiện mục tiêu nghiên cứu.

1.7 Ý nghĩa nghiên cứu

- Về mặt lý luận: bài nghiên cứu đã hệ thống dưới góc độ lý luận các yếu tố tác động đến tăng trưởng tín dụng Việt Nam. Từ đó có cái nhìn rõ hơn về các yếu tố tác động cũng như sự tác động của các yếu tố đó đến tăng trưởng tín dụng.

- Về mặt thực tiễn: cung cấp cái nhìn tổng quát dưới góc độ thực tiễn về các yếu liên quan đến tăng trưởng tín dụng từ đó xây dựng những giải pháp thực tế, cụ thể để xây dựng tăng trưởng tín dụng ở mức hợp lý.

1042410061:18:31 PM1:18:31 PM1042410061:18:31 PM1:18:31 PM1042410061:18:31 PM1:18:31 PM

104Monday, June 10, 20241:18:32 PM1:18:32 PM104Monday, June 10, 20241:18:32 PM1:18:32 PM104Monday, June 10, 20241:18:32 PM1:18:32 PM

104Monday, June 10, 20241:18:33 PM1:18:33 PM104Monday, June 10, 20241:18:33 PM1:18:33 PM104Monday, June 10, 20241:18:33 PM1:18:33 PM

104Monday, June 10, 20241:18:37 PM1:18:37 PM104Monday, June 10, 20241:18:37 PM1:18:37 PM104Monday, June 10, 20241:18:37 PM1:18:37 PM

104Cac yeu to tac dong den tang truong tin dung cua he thong ngan hang thuong mai tai Viet NamMonday, June 10, 2024

</div>Trang 20<div class="page_container" data-page="20">

1.8 Cấu trúc của đề tài nghiên cứu

Ngoài phần mở đầu kết cấu bài nghiên cứu gồm 5 chương: Chương 1: Giới thiệu tổng quan về đề tài nghiên cứu. Chương 2: Cơ sở lý thuyết.

Chương 3: Phương pháp nghiên cứu và dữ liệu nghiên cứu. Chương 4: Kết quả nghiên cứu và thảo luận.

Chương 5: Kết luận và kiến nghị.

KẾT LUẬN CHƯƠNG 1

Chương 1 của bài nghiên cứu đã trình bày các nội dung gồm: tính cấp thiết của đề tài, mục tiêu nghiên cứu, câu hỏi nghiên cứu, đối tượng nghiên cứu, phạm vi nghiên cứu, phương pháp nghiên cứu, ý nghĩa nghiên cứu, cấu trúc của đề tài nghiên cứu. Từ đó, cho thấy một cái nhìn tồn diện về vấn đề nghiên cứu tạo cơ sở để tìm hiểu sâu hơn về đề tài nghiên cứu.

1042410061:18:31 PM1:18:31 PM1042410061:18:31 PM1:18:31 PM1042410061:18:31 PM1:18:31 PM

104Monday, June 10, 20241:18:32 PM1:18:32 PM104Monday, June 10, 20241:18:32 PM1:18:32 PM104Monday, June 10, 20241:18:32 PM1:18:32 PM

104Monday, June 10, 20241:18:33 PM1:18:33 PM104Monday, June 10, 20241:18:33 PM1:18:33 PM104Monday, June 10, 20241:18:33 PM1:18:33 PM

104Monday, June 10, 20241:18:37 PM1:18:37 PM104Monday, June 10, 20241:18:37 PM1:18:37 PM104Monday, June 10, 20241:18:37 PM1:18:37 PM

104Cac yeu to tac dong den tang truong tin dung cua he thong ngan hang thuong mai tai Viet NamMonday, June 10, 2024

</div>Trang 21<div class="page_container" data-page="21">

Theo mục 16 điều 4 quy định của luật các tổ chức tín dụng số 47/2010/QH12: “Cho vay là hình thức cấp tín dụng, theo đó bên cho vay giao hoặc cam kết giao cho khách hàng một khoản tiền để sử dụng vào mục đích xác định trong một thời gian nhất định theo thỏa thuận với nguyên tắc có hồn trả cả gốc và lãi.”

Có thể hiểu tín dụng hay cịn gọi là cho vay dùng để chỉ quan hệ giữa bên vay và bên cho vay. Trong đó, bên vay có thể là các cá nhân, các doanh nghiệp, tổ chức hay một đơn vị ngân hàng nào đấy và bên cho vay là các ngân hàng hoặc tổ chức tài chính. Ở đó, sản phẩm cho vay hoặc vay sẽ là tiền tệ hay hàng hóa.

1042410061:18:31 PM1:18:31 PM1042410061:18:31 PM1:18:31 PM1042410061:18:31 PM1:18:31 PM

104Monday, June 10, 20241:18:32 PM1:18:32 PM104Monday, June 10, 20241:18:32 PM1:18:32 PM104Monday, June 10, 20241:18:32 PM1:18:32 PM

104Monday, June 10, 20241:18:33 PM1:18:33 PM104Monday, June 10, 20241:18:33 PM1:18:33 PM104Monday, June 10, 20241:18:33 PM1:18:33 PM

104Monday, June 10, 20241:18:37 PM1:18:37 PM104Monday, June 10, 20241:18:37 PM1:18:37 PM104Monday, June 10, 20241:18:37 PM1:18:37 PM

104Cac yeu to tac dong den tang truong tin dung cua he thong ngan hang thuong mai tai Viet NamMonday, June 10, 2024

</div>Trang 22<div class="page_container" data-page="22">

▪ Tín dụng ngân hàng

Với tư cách là định chế tài chính trung gian là “cầu nối” giữa cung và cầu vốn, NHTM huy động vốn nhàn rỗi trong xã hội và sử dụng nguồn vốn này cấp tín dụng cho các chủ thể có nhu cầu sử dụng vốn trong nền kinh tế. Nghiệp vụ tín dụng của ngân hàng thể hiện quan hệ tín dụng phát sinh giữa ngân hàng với khách hàng, trong đó ngân hàng cấp tín dụng cho khách hàng dưới hình thức bằng tiền hoặc tài sản trong một khoảng thời gian đã thỏa thuận, với cam kết là khách hàng phải hoàn trả nợ gốc và lãi đúng hạn. (Trầm Thị Xuân Hương và các cộng sự (2018)).

Có thể hiểu rằng, tín dụng ngân hàng là mối quan hệ giao dịch giữa Ngân hàng với bên vay là các chủ thể trong nền kinh tế (là các cá nhân, tổ chức hay doanh nghiệp trong nền kinh tế) có nhu cầu về vốn. Trong đó Ngân hàng thực hiện chuyển giao tài sản cho bên đi vay sử dụng với một thời gian nhất định theo thoả thuận, và bên đi vay có trách nhiệm hồn trả vơ điều kiện cả gốc và lãi cho Ngân hàng khi đến kỳ hạn thanh toán.

Trong các hình thức hoạt động của ngân hàng thì hoạt động tín dụng là hoạt động chủ yếu và tạo ra lợi nhuận lớn nhất cho ngân hàng thương mại thông qua việc chọn người vay một khoản tiền trong một khoảng thời gian cụ thể và sẽ thu về khoản tiền đó và kèm theo khoản lãi tương ứng. Ngồi ra nó cịn đáp ứng phần lớn nhu cầu về vốn cho các doanh nghiệp, các cá nhân trong nền kinh tế, thúc đẩy hoạt động kinh doanh sản xuất thúc đẩy nền kinh tế phát triển. Từ đó cho thấy tín dụng ngân hàng chiếm vai trị quan trọng với nền kinh tế và quyết định đến sự tồn tại và phát triển của ngân hàng.

2.1.2 Đặc điểm của tín dụng ngân hàng

Trong nền kinh tế, ngân hàng đóng vai trò là định chế tài chính trung gian nên trong quan hệ tín dụng với cá nhân, doanh nghiệp hay tổ chức ngân hàng vừa là người đi vay và vừa là người cho vay. Với tư cách là người đi vay, ngân hàng nhận tiền gửi của cá nhân, doanh nghiệp hay tổ chức hoặc phát hành chứng chỉ tiền gửi, trái phiếu,...để huy động vốn trong xã hội. Còn với tư cách là người cho vay, ngân 1042410061:18:31 PM1:18:31 PM1042410061:18:31 PM1:18:31 PM1042410061:18:31 PM1:18:31 PM

104Monday, June 10, 20241:18:32 PM1:18:32 PM104Monday, June 10, 20241:18:32 PM1:18:32 PM104Monday, June 10, 20241:18:32 PM1:18:32 PM

104Monday, June 10, 20241:18:33 PM1:18:33 PM104Monday, June 10, 20241:18:33 PM1:18:33 PM104Monday, June 10, 20241:18:33 PM1:18:33 PM

104Monday, June 10, 20241:18:37 PM1:18:37 PM104Monday, June 10, 20241:18:37 PM1:18:37 PM104Monday, June 10, 20241:18:37 PM1:18:37 PM

104Cac yeu to tac dong den tang truong tin dung cua he thong ngan hang thuong mai tai Viet NamMonday, June 10, 2024

</div>Trang 23<div class="page_container" data-page="23">

Thứ hai, tín dụng ngân hàng có tính hồn trả. Để đáp ứng được nhu cầu vốn kịp

thời, ngân hàng phải huy động các nguồn vốn khác nhau trong nền kinh tế. Vì vậy, việc thu hồi lại vốn cho vay từ việc hoàn trả nợ vay là hoạt động diễn ra thường xuyên và tất yếu trong hoạt động tín dụng của NHTM.

Thứ ba, ngân hàng chỉ chuyển giao quyền sử dụng vốn cho khách hàng chứ không chuyển giao quyền sở hữu vốn. Khách hàng sử dụng vốn tín dụng phải hồn

trả nợ gốc kèm theo lãi. Tiền lãi phải trả chính là chi phí cho việc sử dụng vốn tín dụng.

Thứ tư, tín dụng là nghiệp vụ chiếm tỷ trọng lớn nhất trong tổng tài sản có của ngân hàng. Do đó, tín dụng đem lại nguồn thu nhập đáng kể cho ngân hàng nhưng

bên cạnh đó thu nhập càng lớn thì rủi ro lại càng cao nên hầu hết mọi hoạt động tín dụng đều phải có khung pháp lý và được ngân hàng trung ương kiểm soát chặt chẽ.

Thứ năm, mọi hoạt động tín dụng của ngân hàng đều phải tuân thủ theo quy trình tín dụng. Đồng thời mọi tác nghiệp của tín dụng đều phải được kiểm tra, giám

sát chặt chẽ nhằm đảm bảo thu hồi được vốn cho vay, hạn chế đến mức thấp nhất tình trạng nợ xấu.

2.1.3 Phân loại tín dụng ngân hàng

Để đáp ứng được nhu cầu về vốn của nhiều đối tượng khác nhau trong nền kinh tế thị trường, ngân hàng đã đưa ra nhiều loại và sản phầm tín dụng khác nhau. Có 1042410061:18:31 PM1:18:31 PM1042410061:18:31 PM1:18:31 PM1042410061:18:31 PM1:18:31 PM

104Monday, June 10, 20241:18:32 PM1:18:32 PM104Monday, June 10, 20241:18:32 PM1:18:32 PM104Monday, June 10, 20241:18:32 PM1:18:32 PM

104Monday, June 10, 20241:18:33 PM1:18:33 PM104Monday, June 10, 20241:18:33 PM1:18:33 PM104Monday, June 10, 20241:18:33 PM1:18:33 PM

104Monday, June 10, 20241:18:37 PM1:18:37 PM104Monday, June 10, 20241:18:37 PM1:18:37 PM104Monday, June 10, 20241:18:37 PM1:18:37 PM

104Cac yeu to tac dong den tang truong tin dung cua he thong ngan hang thuong mai tai Viet NamMonday, June 10, 2024

</div>Trang 24<div class="page_container" data-page="24">

rất nhiều cách để phân loại tín dụng ngân hàng tùy theo mục đích nghiên cứu, tuy nhiên có thể đưa ra các hình thức cho vay cơ bản sau đây:

▪ Căn cứ vào thời hạn tín dụng:

Tín dụng ngắn hạn: là những khoản cho vay có thời hạn cho vay đến 12 tháng, thường áp dụng cho vay bù đắp với thiếu hụt vốn lưu động của các doanh nghiệp và các nhu cầu chi tiêu ngắn hạn.

Tín dụng trung hạn và dài hạn: là những khoản vay có thời hạn trên 12 tháng, thường áp dụng trong cho vay đầu tư mua sắm tài sản cố định, cải tiến đổi mới thiết bị công nghệ, mở rộng sản xuất kinh doanh, cho vay thực hiện các dự án đầu tư.

▪ Căn cứ vào tính chất của khoản vay

Tín dụng có đảm bảo: các khoản vốn tín dụng phát ra đều có hàng hóa, vật tư tài sản tương đương đảm bảo.

Tín dụng khơng có đảm bảo: các khoản tín dụng phát ra khơng cần có hàng hóa, vật tư, tài sản đảm bảo mà chỉ dựa vào uy tín, sự tín nhiệm đối với các tổ chức, cá nhân để cấp vốn tín dụng.

▪ Căn cứ theo phương thức cho vay

Cho vay từng lần: là phương thức cho vay mà mỗi lần vay vốn khách hàng và ngân hàng phải thực hiện tất cả thủ tục vay vốn cần thiết và ký kết một hợp đồng tín dụng.

Cho vay theo hạn mức: là phương thức cho vay mà ngân hàng và hách hàng xác định và thỏa thuận một hạn mức tín dụng trong một khoảng thời gian nhất định. 1042410061:18:31 PM1:18:31 PM1042410061:18:31 PM1:18:31 PM1042410061:18:31 PM1:18:31 PM

104Monday, June 10, 20241:18:32 PM1:18:32 PM104Monday, June 10, 20241:18:32 PM1:18:32 PM104Monday, June 10, 20241:18:32 PM1:18:32 PM

104Monday, June 10, 20241:18:33 PM1:18:33 PM104Monday, June 10, 20241:18:33 PM1:18:33 PM104Monday, June 10, 20241:18:33 PM1:18:33 PM

104Monday, June 10, 20241:18:37 PM1:18:37 PM104Monday, June 10, 20241:18:37 PM1:18:37 PM104Monday, June 10, 20241:18:37 PM1:18:37 PM

104Cac yeu to tac dong den tang truong tin dung cua he thong ngan hang thuong mai tai Viet NamMonday, June 10, 2024

</div>Trang 25<div class="page_container" data-page="25">

Cho vay theo hạn mức thấu chi: là việc cho vay mà ngân hàng thỏa thuận bằng văn bản chấp nhận cho khách hàng chi vượt số tiền có trên tài khoản thanh tốn của khách hàng.

Đáp ứng nhu cầu về vốn cho nền kinh tế và là hoạt động chủ yếu để đưa nguồn vốn từ nơi thừ vốn đến nơi thiếu vốn.

1042410061:18:31 PM1:18:31 PM1042410061:18:31 PM1:18:31 PM1042410061:18:31 PM1:18:31 PM

104Monday, June 10, 20241:18:32 PM1:18:32 PM104Monday, June 10, 20241:18:32 PM1:18:32 PM104Monday, June 10, 20241:18:32 PM1:18:32 PM

104Monday, June 10, 20241:18:33 PM1:18:33 PM104Monday, June 10, 20241:18:33 PM1:18:33 PM104Monday, June 10, 20241:18:33 PM1:18:33 PM

104Monday, June 10, 20241:18:37 PM1:18:37 PM104Monday, June 10, 20241:18:37 PM1:18:37 PM104Monday, June 10, 20241:18:37 PM1:18:37 PM

104Cac yeu to tac dong den tang truong tin dung cua he thong ngan hang thuong mai tai Viet NamMonday, June 10, 2024

</div>Trang 26<div class="page_container" data-page="26">

Tín dụng thông qua việc thực hiện hoạt động đi vay để cho vay đã làm nhiệm vụ đưa vốn từ nơi thừa đến nơi thiếu. Nguồn vốn tín dụng được hình thành từ: nguồn vốn tạm thời từ nhàn rỗi trong sản xuất kinh doanh, nguồn vốn từ tiết kiệm, từ tiền gửi,…Hoạt động của ngân hàng là tập trung các nguồn vốn đó đáp ứng nhu cầu vốn cho các đối tượng vay. Qua đó, tín dụng đã giải quyết được vấn đề thừa vốn và thiếu vốn trong xã hội từ đó góp phần làm nên vai trị khơng thể thiếu của tín dụng đối với nền kinh tế thị trường.

Góp phần hiệu quả trong việc kiểm tra giám sát đối với khách hàng vay vốn góp phần nâng cao hiệu quả phát triển nền kinh tế.

Tín dụng là hoạt động chủ yếu của ngân hàng vì vậy ngân hàng phải có những phương pháp để giám sát khả năng trả nợ của khách hàng nhằm tránh rủi ro về tín dụng và nâng cao hiệu quả hoạt động cũng như lợi nhuận của ngân hàng. Khi một khoản vay không thu hồi được sẽ khiến cho ngân hàng khơng có vốn để thanh tốn cho người gửi tiền từ đó ngân hàng phải chịu rủi ro về tín dụng và làm giảm hiệu quả sử dụng nguồn vốn cho nền kinh tế. Vì vậy, khi chất lượng tín dụng được nâng cao vừa có thể đem lại lợi nhuận cho cả ngân hàng và khách hàng, vừa góp phần nâng cao hiệu quả nền kinh tế.

Tạo điều kiện mở rộng mối quan hệ kinh tế với nước ngoài.

Trong điều kiện hội nhập nền kinh tế tồn cầu, tín dụng đã trở thành một trong những nhu cầu tất yếu đối với tất cả các nước trên thế giới nhất là đối với các nước có nền kinh tế đang phát triển như Việt Nam. Quan hệ tín dụng mở rộng sẽ kéo theo quan hệ đầu tư trong nền kinh tế tăng khiến các quan hệ Thương mại quốc tế khác cũng tăng theo, quan hệ tín dụng là tiền đề để thực hiện các quan hệ kinh tế khác.

2.1.5 Rủi ro tín dụng của ngân hàng thương mại

Thực tế rủi ro tín dụng là loại rủi ro phát sinh trong khi cấp tín dụng của các ngân hàng được biểu hiện qua việc khách hàng không trả nợ hoặc không trả nợ đúng hạn cho ngân hàng. Khái niệm về rủi ro tín dụng ngân hàng rất đa dạng, cụ thể như: 1042410061:18:31 PM1:18:31 PM1042410061:18:31 PM1:18:31 PM1042410061:18:31 PM1:18:31 PM

104Monday, June 10, 20241:18:32 PM1:18:32 PM104Monday, June 10, 20241:18:32 PM1:18:32 PM104Monday, June 10, 20241:18:32 PM1:18:32 PM

104Monday, June 10, 20241:18:33 PM1:18:33 PM104Monday, June 10, 20241:18:33 PM1:18:33 PM104Monday, June 10, 20241:18:33 PM1:18:33 PM

104Monday, June 10, 20241:18:37 PM1:18:37 PM104Monday, June 10, 20241:18:37 PM1:18:37 PM104Monday, June 10, 20241:18:37 PM1:18:37 PM

104Cac yeu to tac dong den tang truong tin dung cua he thong ngan hang thuong mai tai Viet NamMonday, June 10, 2024

</div>Trang 27<div class="page_container" data-page="27">

Theo như Sauders (2007) có định nghĩa như sau: “Rủi ro tín dụng chính là các khoản lỗ tiềm năng mà khi các ngân hàng cấp tín dụng cho một khách hàng, nghĩa là nguồn thu nhập đem lại từ các khoản vay của ngân hàng thì khơng thể thực hiện được cả về thời hạn lẫn số lượng”.

Cũng theo như W.Koch (2006) nhận định rằng: “Rủi ro tín dụng chính là sự thay đổi tiềm ẩn của nguồn thu nhập thuần và thị giá trong q trình khách hàng thanh tốn trễ hạn hay khơng thanh tốn”.

Theo khoản 1 điều 2 Quyết định số 22/VBHN-NHNN ngày 4 tháng 6 năm 2014 quy định: “Trong hoạt động ngân hàng của tổ chức tín dụng thì rủi ro tín dụng (hay gọi tắt là “rủi ro”) chính là khả năng xảy ra sự tổn thất trong các hoạt động ngân hàng của tổ chức tín dụng do khách hàng khơng có khả năng thực hiện hoặc khơng thực hiện trách nhiệm nghĩa vụ của mình theo đúng như cam kết”.

Do vậy, có thể khẳng định rằng rủi ro tín dụng có thể sẽ xuất hiện các mối quan hệ. Trong đó ngân hàng là chủ nợ, còn khách hàng là con nợ. Khi không đủ khả năng thực hiện hoặc không thực hiện nghĩa vụ trả nợ khi đến hạn, nó diễn ra trong q trình cho vay, cho th tài chính, chiết khấu các cơng cụ chuyển nhượng và các giấy tờ có giá, bảo lãnh, bao thanh toán của ngân hàng.

Nguyên nhân xảy ra rủi ro tín dụng

Có nhiều nguyên nhân dẫn đến xảy ra rủi ro tín dụng khác nhau mà trong đó nguyên nhân chính chủ yếu đến từ các trường hợp cụ thể sau đây:

▪ Nguyên nhân khách quan:

- Rủi ro vì mơi trường kinh tế bất ổn:

Một khi nền kinh tế rơi vào tình trạng suy thoái, lạm phát sẽ làm cho các cá nhân cũng như doanh nghiệp gặp khó khăn khi đi vay vốn. Khi doanh nghiệp bị phá sản sẽ không trả được nợ cho ngân hàng. Còn đối với cá nhân bị thất nghiệp, thu nhập sút giảm nên khơng có khả năng trả nợ cho ngân hàng.

- Rủi ro vì quá trình hội nhập quốc tế, tự do hóa tài chính:

1042410061:18:31 PM1:18:31 PM1042410061:18:31 PM1:18:31 PM1042410061:18:31 PM1:18:31 PM

104Monday, June 10, 20241:18:32 PM1:18:32 PM104Monday, June 10, 20241:18:32 PM1:18:32 PM104Monday, June 10, 20241:18:32 PM1:18:32 PM

104Monday, June 10, 20241:18:33 PM1:18:33 PM104Monday, June 10, 20241:18:33 PM1:18:33 PM104Monday, June 10, 20241:18:33 PM1:18:33 PM

104Monday, June 10, 20241:18:37 PM1:18:37 PM104Monday, June 10, 20241:18:37 PM1:18:37 PM104Monday, June 10, 20241:18:37 PM1:18:37 PM

104Cac yeu to tac dong den tang truong tin dung cua he thong ngan hang thuong mai tai Viet NamMonday, June 10, 2024

</div>Trang 28<div class="page_container" data-page="28">

Thực tế hiện nay cho thấy rằng xu hướng toàn cầu hóa đang ngày càng diễn ra sơi động trên tồn thế giới. Khi tạo ra một mơi trường cạnh tranh gay gắt, khốc liệt sẽ làm cho nợ xấu ngày càng gia tăng, khiến những khách hàng của các ngân hàng phải đối mặt với rủi ro thua lỗ và phải gánh chịu hậu quả của quy luật đào thải khắc nghiệt trên thị trường. Hơn nữa, sự cạnh tranh từ phía các ngân hàng nước ngoài cũng làm cho các ngân hàng trong nước bị áp lực. Bởi vì nếu khơng quản trị tốt rủi ro tín dụng, các ngân hàng sẽ bị lép vế và mất dần đi các khách hàng có tiềm lực tài chính lớn.

- Do các nguyên nhân khách quan khác:

Do thiên tai như hạn hán, bão lụt, động đất, hỏa hoạn khiến cho chúng ta khơng thể lường trước được. Thêm vào đó những thay đổi trong kỹ thuật một ngành công nghiệp hoặc thay đổi trong nhu cầu tiêu dùng của con người có thể làm sụp đổ cả một cơ đồ của một chủ thể kinh doanh và đặt người đi vay vào thế thua lỗ. Việc giảm giá để cạnh tranh, một cuộc đình cơng kéo dài, hoặc mất một người quản lý giỏi điều đó có thể làm thiệt hại nghiêm trọng đến khả năng trả nợ của người đi vay.

▪ Nguyên nhân chủ quan

✓ Đến từ khách hàng vay

Sử dụng vốn không đúng mục đích:

Đối với các doanh nghiệp thì hồ sơ vay vốn khi trình bày lên các cán bộ tín dụng thì đều phải có mục đích rõ ràng, phải có phương án kinh doanh cụ thể và khả thi. Còn đối với các cá nhân thì cần kê khai đầy đủ mục đích cũng như khả năng tài chính để có thể trả được nợ đúng hạn. Tuy vậy, khơng ít số lượng các khách hàng sau khi vay lại sử dụng vốn sai mục đích, ví dụ vay để sản xuất kinh doanh thì lại lấy vốn để đầu tư mua đất. Sử dụng vốn sai mục đích sẽ làm cho các ngân hàng bị tổn thất đồng thời bị rủi ro trong vấn đề thu hồi nợ.

Khả năng điều hành và quản lý chiến lược kinh doanh kém:

Khi chiến lược điều hành và quản lý kinh doanh không tốt sẽ làm ảnh hưởng đến nguồn trả nợ. Ngân hàng nếu cho vay sẽ dựa trên kế hoạch, chiến lược kinh doanh 1042410061:18:31 PM1:18:31 PM1042410061:18:31 PM1:18:31 PM1042410061:18:31 PM1:18:31 PM

104Monday, June 10, 20241:18:32 PM1:18:32 PM104Monday, June 10, 20241:18:32 PM1:18:32 PM104Monday, June 10, 20241:18:32 PM1:18:32 PM

104Monday, June 10, 20241:18:33 PM1:18:33 PM104Monday, June 10, 20241:18:33 PM1:18:33 PM104Monday, June 10, 20241:18:33 PM1:18:33 PM

104Monday, June 10, 20241:18:37 PM1:18:37 PM104Monday, June 10, 20241:18:37 PM1:18:37 PM104Monday, June 10, 20241:18:37 PM1:18:37 PM

104Cac yeu to tac dong den tang truong tin dung cua he thong ngan hang thuong mai tai Viet NamMonday, June 10, 2024

</div>Trang 29<div class="page_container" data-page="29">

ngay từ lúc duyệt hồ sơ vì đấy là nguồn trả nợ tốt nhất. Tuy nhiên, nếu sự điều hành và quản lý hoạch định ấy yếu kém, sẽ làm cho phương án kinh doanh có thể dẫn đến phá sản, từ đó ảnh hưởng tiêu cực đến khả năng trả nợ của khách hàng.

Tình hình tài chính doanh nghiệp yếu kém, thiếu minh bạch:

Hiện nay, các báo cáo tài chính của các doanh nghiệp cung cấp vẫn chưa hẳn là nguồn thông tin xác thực, bởi vì các số liệu được làm khác đi sao cho đẹp để dễ tiếp cận vốn vay. Mặc dù có những báo cáo tài chính rất tốt, số liệu cho thấy lợi nhuận cao nhưng bên trong lại chứa đựng nhiều tiềm ẩn, rủi ro.

✓ Về phía ngân hàng

Rủi ro do chính sách tín dụng của ngân hàng chưa chặt chẽ:

Không rõ ràng trong chính sách tín dụng làm cho hoạt động tín dụng trở nên lệch lạc, từ đó dẫn đến việc ra quyết định cấp tín dụng sai lầm. Cuối cùng thì ngân hàng lại phải chịu thiệt thịi do những kẽ hở từ người sử dụng vốn lách luật.

Do những yếu kém và thiếu sót của cán bộ tín dụng:

Không nắm vững nghiệp vụ làm cho các cán bộ tín dụng có thể tính tốn khơng chính xác hoặc bỏ lỡ các dự án đầu tư sinh lời hiệu quả. Hiện nay, các cán bộ tín dụng do bị áp doanh số cho vay vì vậy phải cần hoàn thành chỉ tiêu trong thời gian quy định nên đã cho vay bất chấp mà trong khi đó bỏ qua các khâu thẩm định quan trọng, duyệt cho các dự án khơng có hiệu quả, điều này sẽ gây ra rủi ro lớn cho

ngân hàng.

Thiếu giám sát và quản lý sau cho vay:

Sau khi cho vay thì việc theo dõi giám sát là nhiệm vụ rất quan trọng và cần thiết và đối với cán bộ tín dụng. Việc thường xuyên thăm hỏi các khách hàng sẽ giúp các ngân hàng xác nhận khách hàng có tuân thủ của các điều khoản đã đề ra trong hợp đồng tín dụng hay khơng. Đồng thời phát hiện ra được vấn đề khó khăn sớm, phát hiện nguy cơ tiềm ẩn của khách hàng để ngân hàng có những biện pháp làm giảm thiểu rủi ro thích hợp. Tuy nhiên, cán bộ tín dụng nhiều lúc phải di chuyển đến tận 1042410061:18:31 PM1:18:31 PM1042410061:18:31 PM1:18:31 PM1042410061:18:31 PM1:18:31 PM

104Monday, June 10, 20241:18:32 PM1:18:32 PM104Monday, June 10, 20241:18:32 PM1:18:32 PM104Monday, June 10, 20241:18:32 PM1:18:32 PM

104Monday, June 10, 20241:18:33 PM1:18:33 PM104Monday, June 10, 20241:18:33 PM1:18:33 PM104Monday, June 10, 20241:18:33 PM1:18:33 PM

104Monday, June 10, 20241:18:37 PM1:18:37 PM104Monday, June 10, 20241:18:37 PM1:18:37 PM104Monday, June 10, 20241:18:37 PM1:18:37 PM

104Cac yeu to tac dong den tang truong tin dung cua he thong ngan hang thuong mai tai Viet NamMonday, June 10, 2024

</div>Trang 30<div class="page_container" data-page="30">

cơ sở khách hàng hoặc thiếu thông tin quản lý nên công tác giám sát sau cho vay

chưa hiệu quả do tâm lý sợ gây phiền hà cho khách hàng.

Sự hợp tác giữa các ngân hàng và Trung tâm Thơng tin Tín dụng (CIC) chưa thực hiện tốt được vai trị của mình:

Với tình hình cạnh tranh giữa các ngân hàng ngày càng gay gắt như hiện nay thì việc hợp tác giữa các ngân hàng với nhau để nắm bắt kịp thời thông tin về khách hàng vay là khó. Chính vì sự thiếu hụt trong trao đổi thông tin giữa các ngân hàng dẫn đến việc một khách hàng mất uy tín khơng trả được ở ngân hàng này thì lại chạy sang các ngân hàng khác để vay, từ đó dẫn đến việc rủi ro chia đều cho tất cả

chứ không chừa bất cứ một ngân hàng nào. CIC có nhiệm vụ cung cấp thơng tin kịp

thời, đầy đủ và chính xác để các ngân hàng có căn cứ ra quyết định cho vay hợp lý. Tuy nhiên điều đáng tiếc ở đây là hiện nay ngân hàng dữ liệu của CIC thông tin còn

quá sơ sài, chưa đầy đủ, chưa được cập nhật và xử lý thường xuyên nên đã lạc hậu.

Hậu quả của rủi ro tín dụng

✓ Đối với các ngân hàng thương mại cổ phần: Làm giảm lợi nhuận của ngân hàng do rủi ro tín dụng

Ngồi việc gây ra các khoản nợ khó địi thì rủi ro tín dụng cịn phát sinh thêm các chi phí khác như chi phí điều hành quản lý, trích lập dự phịng rủi ro, giám sát thu nợ… Chi phí ấy còn cao hơn nhiều so với các khoản thu nhập nhận được từ việc tăng lãi suất nợ quá hạn. Thực tế cho thấy, ngân hàng khó có thể nào thu hồi đầy đủ cả gốc và lãi của món nợ đó. Đồng thời, ngân hàng hàng tháng vẫn phải trả tiền lãi cho các khoản tiền gửi. Do vậy, nguy cơ bị hao hụt thậm chí không thể thu hồi được nợ khiến lợi nhuận của ngân hàng ngày càng giảm sút đáng kể.

Gây ra rủi ro thanh khoản, thậm chí dẫn đến nguy cơ phá sản của các ngân hàng:

Ngân hàng vẫn phải thanh toán các khoản tiền gửi tiết kiệm của khách hàng đúng kỳ hạn, trong khi đó các khoản tiền vay nợ của khách hàng lại khơng được hồn trả đúng hạn như thỏa thuận. Nếu các ngân hàng không đi vay các ngân hàng khác, các 1042410061:18:31 PM1:18:31 PM1042410061:18:31 PM1:18:31 PM1042410061:18:31 PM1:18:31 PM

104Monday, June 10, 20241:18:32 PM1:18:32 PM104Monday, June 10, 20241:18:32 PM1:18:32 PM104Monday, June 10, 20241:18:32 PM1:18:32 PM

104Monday, June 10, 20241:18:33 PM1:18:33 PM104Monday, June 10, 20241:18:33 PM1:18:33 PM104Monday, June 10, 20241:18:33 PM1:18:33 PM

104Monday, June 10, 20241:18:37 PM1:18:37 PM104Monday, June 10, 20241:18:37 PM1:18:37 PM104Monday, June 10, 20241:18:37 PM1:18:37 PM

104Cac yeu to tac dong den tang truong tin dung cua he thong ngan hang thuong mai tai Viet NamMonday, June 10, 2024

</div>Trang 31<div class="page_container" data-page="31">

định chế tài chính khác thì ngân hàng sẽ khơng cịn đủ khả năng chi trả. Các ngân hàng phải bán tài sản của mình nếu khơng khả năng chi trả của ngân hàng sẽ bị suy yếu đồng thời gặp phải vấn đề lớn trong rủi ro thanh khoản.

Nếu rủi ro thanh khoản trở nên nghiêm trọng thì ngân hàng sẽ mất khả năng thanh toán dẫn đến sự sụp đổ của ngân hàng. Do vậy, để tiếp tục tồn tại, các ngân hàng buộc phải sáp nhập lại với nhau, được NHNN “cứu” nhưng phải chịu sự giám sát đặc biệt hoặc bị ngân hàng khác mua lại. Ngoài ra, biến động nhân sự lớn trong ngân hàng do việc tái cơ cấu mạnh mẽ dẫn đến sẽ có nhiều cán bộ nghỉ việc, bị sa thải, hoặc luân chuyển công tác.

Khi một ngân hàng gặp phải vấn đề rủi ro tín dụng hoặc bị phá sản thì người gửi tiền ở chính ngân hàng cũng như ở các ngân hàng khác lại càng hoang mang và lo sợ. Họ kéo nhau ồ ạt đến rút tiền ở các ngân hàng khác do khơng tin tưởng, làm cho tồn bộ hệ thống ngân hàng cùng “chao đảo” theo.

Làm ảnh hưởng tiêu cực đến uy tín của ngân hàng

Với tình trạng mất khả năng chi trả lặp đi lặp lại nhiều lần hoặc những thông tin về rủi ro tín dụng, nếu nợ xấu của ngân hàng bị tiết lộ ra cơng chúng thì uy tín của ngân hàng sẽ bị giảm sút trên thị trường tài chính, đây là cơ hội béo bở cho các đối thủ cạnh tranh giành giật khách hàng và thị trường. Một khi đã mất uy tín thì điều hiển nhiên ngân hàng rất khó có thể gây dựng lại được hình ảnh tốt đẹp như trong quá khứ.

✓ Đối với khách hàng

Trong điều kiện thị trường và sự cố bất lợi trong khi sử dụng vốn vay. Các khoản nợ do không trả gốc và lãi đúng hạn sẽ bị chuyển xuống nhóm nợ khác sẽ càng làm gia tăng thêm áp lực và gánh nặng cho người đi vay. Khách hàng có thể phải chịu mức phí phạt và sự giám sát cũng như hạn chế hơn trong những lần vay sau đó từ các ngân hàng.

1042410061:18:31 PM1:18:31 PM1042410061:18:31 PM1:18:31 PM1042410061:18:31 PM1:18:31 PM

104Monday, June 10, 20241:18:32 PM1:18:32 PM104Monday, June 10, 20241:18:32 PM1:18:32 PM104Monday, June 10, 20241:18:32 PM1:18:32 PM

104Monday, June 10, 20241:18:33 PM1:18:33 PM104Monday, June 10, 20241:18:33 PM1:18:33 PM104Monday, June 10, 20241:18:33 PM1:18:33 PM

104Monday, June 10, 20241:18:37 PM1:18:37 PM104Monday, June 10, 20241:18:37 PM1:18:37 PM104Monday, June 10, 20241:18:37 PM1:18:37 PM

104Cac yeu to tac dong den tang truong tin dung cua he thong ngan hang thuong mai tai Viet NamMonday, June 10, 2024

</div>Trang 32<div class="page_container" data-page="32">

Một khi rủi ro tín dụng xảy ra nhiều, quy trình tín dụng sẽ được các ngân hàng thắt chặt hơn, điều đó khiến cho thủ tục cấp vốn ngày một thêm phức tạp, gây tốn thời gian đồng thời cũng làm cho khách hàng khó tiếp cận nguồn vốn hơn.

✓ Đối với nền kinh tế

Rủi ro tín dụng khởi đầu cho chu kỳ lạm phát mới, làm gia tăng thêm tình trạng thất nghiệp vì các doanh nghiệp sẽ ngần ngại vay vốn để mở rộng sản xuất kinh doanh. Hơn thế nữa, nó cịn gây tâm lý hoang mang cho khách hàng, khiến họ giảm lòng tin vào sự vững chắc của hệ thống tài chính quốc gia, vào chính sách tiền tệ của nhà nước từ đó dẫn đến quyết định tích luỹ đầu tư tiêu dùng không hiệu quả.

2.2 Tổng quan về tăng trưởng tín dụng của NHTM

2.2.1 Khái niệm tăng trưởng tín dụng

Trong nghiên cứu của Phạm Thị Hồng Ly (2013) đã đề cập tăng trưởng là khái niệm đo lường sự tăng thêm về giá trị trong một khoảng thời gian nhất định. Nói cách khác, tăng trưởng tín dụng là tỷ lệ phần trăm (%) gia tăng lượng tiền cho các cá nhân, tổ chức vay của năm này so với năm trước. Chẳng hạn, tổng dư nợ cho vay của năm ngoái là 100 tỷ đồng, năm nay là 120 tỷ đồng thì tăng trưởng tín dụng năm nay là 20%.

Tăng trưởng tín dụng tăng lên nghĩa là lượng cung tiền ra nền kinh tế tăng lên, dẫn đến các doanh nghiệp và tổ chức kinh tế có nhiều nguồn vốn hơn để đầu tư, mở rộng hoạt động sản xuất kinh doanh, phát triển kinh tế đất nước. Và ngược lại, khi tăng trưởng tín dụng giảm sẽ khiến dòng tiền cung ứng cho nền kinh tế bị thu hẹp lại, khiến cho tổng cung giảm, nếu khơng đáp ứng được lượng cầu vốn sẽ gây khó khăn cho các doanh nghiệp, tổ chức kinh tế. *Công thức tăng trưởng tín dụng:

Dư nợ tính dụng của một ngân hàng là mục “Cho vay khách hàng” trong mục tài sản của bảng cân đối kế toán. Nó thể hiện tổng số tiền đã cho khách hàng vay (tổ chức, cá nhân) tại một thời điểm.

1042410061:18:31 PM1:18:31 PM1042410061:18:31 PM1:18:31 PM1042410061:18:31 PM1:18:31 PM

104Monday, June 10, 20241:18:32 PM1:18:32 PM104Monday, June 10, 20241:18:32 PM1:18:32 PM104Monday, June 10, 20241:18:32 PM1:18:32 PM

104Monday, June 10, 20241:18:33 PM1:18:33 PM104Monday, June 10, 20241:18:33 PM1:18:33 PM104Monday, June 10, 20241:18:33 PM1:18:33 PM

104Monday, June 10, 20241:18:37 PM1:18:37 PM104Monday, June 10, 20241:18:37 PM1:18:37 PM104Monday, June 10, 20241:18:37 PM1:18:37 PM

104Cac yeu to tac dong den tang truong tin dung cua he thong ngan hang thuong mai tai Viet NamMonday, June 10, 2024

</div>Trang 33<div class="page_container" data-page="33">

2.2.2 Tác động của tăng trưởng tín dụng

Giúp tăng trưởng kinh tế phát triển tốt

Theo nghiên cứu của Nguyễn Thanh Nhàn và cộng sự (2014) đã cho thấy rằng tăng trưởng tín dụng tốt sẽ thúc đẩy tăng trưởng kinh tế. Trong một nền kinh tế ổn định và phát triển thì thu nhập của người dân sẽ được nâng cao hơn từ đó khiến cho nhu cầu tích lũy cao hơn, dẫn đến nhu cầu gửi tiền tăng lên, qua đó mới tạo điều kiện để các ngân hàng có nguồn vốn cho vay các doanh nghiệp. Đồng thời, khi các doanh nghiệp có cơ hội sinh lời được cải thiện thì nguồn vốn cũng tăng theo từ đó giúp kinh tế phát triển.

Tín dụng ngân hàng trên lĩnh vực tín dụng quốc tế cũng trở nên quan trọng, giúp cho việc liên kết chuyển giao công nghệ, trao đổi giữa các nước trên thế giới được nhanh chóng hơn, rút ngắn thời gian phát triển kinh tế đất nước.

Điều hịa nguồn vốn hiệu quả

Tăng trưởng tín dụng tác động to lớn đến nền kinh tế và có ý nghĩa quan trọng bởi vì nó phản ánh tình hình điều hịa nguồn vốn hiệu quả, ln chuyển nguồn vốn từ nơi thừa đến nơi thiếu để cho người thừa vốn và người thiếu vốn có cơ hội gặp nhau, từ đó giúp phát triển cân đối các ngành kinh tế quốc dân và chuyển dịch cơ cấu kinh tế.

Tín dụng góp phần tài trợ cho các doanh nghiệp, tổ chức kinh tế bổ sung vốn thiếu hụt trong sản xuất kinh doanh, hay mở rộng sản xuất, cải tiến kỹ thuật, máy móc, trang thiết bị, áp dụng cơng nghệ mới nâng cao tính cạnh tranh.

Điều hành chính sách tiền tệ

Tăng trưởng tín dụng được xem là một chỉ tiêu quan trọng trong việc đánh giá tăng trưởng kinh tế tại các quốc gia, đây cũng là chỉ tiêu mà các nhà điều hành chính sách tiền tệ quan tâm nhằm phối hợp thực thi chính sách.

Tăng trưởng tín dụng tăng lên nghĩa là lượng cung tiền ra nền kinh tế tăng lên, mà khi cung tiền tăng sẽ dẫn đến các doanh nghiệp và tổ chức kinh tế có vốn để mở 1042410061:18:31 PM1:18:31 PM1042410061:18:31 PM1:18:31 PM1042410061:18:31 PM1:18:31 PM

104Monday, June 10, 20241:18:32 PM1:18:32 PM104Monday, June 10, 20241:18:32 PM1:18:32 PM104Monday, June 10, 20241:18:32 PM1:18:32 PM

104Monday, June 10, 20241:18:33 PM1:18:33 PM104Monday, June 10, 20241:18:33 PM1:18:33 PM104Monday, June 10, 20241:18:33 PM1:18:33 PM

104Monday, June 10, 20241:18:37 PM1:18:37 PM104Monday, June 10, 20241:18:37 PM1:18:37 PM104Monday, June 10, 20241:18:37 PM1:18:37 PM

104Cac yeu to tac dong den tang truong tin dung cua he thong ngan hang thuong mai tai Viet NamMonday, June 10, 2024

</div>Trang 34<div class="page_container" data-page="34">

Giúp thúc đẩy, mở rộng quá trình sản xuất và tiêu thụ

Tín dụng đã giúp các doanh nghiệp và tổ chức kinh tế đẩy nhanh quá trình sản xuất và tiêu thụ. Tốc độ tăng trưởng tín dụng là biểu hiện của lực lượng sản xuất và xã hội phát triển. Giúp các doanh nghiệp, tổ chức kinh tế cũng nhờ tín dụng ngân hàng mà có khả năng mở rộng sản xuất, rút ngắn được thời gian tích lũy vốn.

Thơng qua tín dụng ngân hàng, các doanh nghiệp, tổ chức kinh tế nhận được nguồn vốn làm cơ sở để tăng quy mô sản xuất, tăng năng suất lao động, tăng khả năng cạnh tranh, các doanh nghiệp, tổ chức kinh tế sẽ ngày càng mạnh hơn đáp ứng nhu cầu về vốn cho cơng nghiệp hố, hiện đại hoá của nền kinh tế.

Tạo ra nguồn thu nhập ổn định và an toàn cho ngân hàng

Trong hệ thống ngân hàng thương mại cổ phần Việt Nam, tăng trưởng tín dụng tốt sẽ đem lại nguồn lợi nhuận cao cho ngân hàng, vì vậy giúp ngân hàng có nguồn thu nhập ổn định và an tồn. Chính vì thế, việc đánh giá về mức độ của các yếu tố tác động đến tăng trưởng tín dụng là việc làm cần thiết, giúp các ngân hàng thương mại xây dựng một mức tăng trưởng hợp lý, có tác động hiệu quả đến khả năng sinh lời của bản thân các ngân hàng.

2.3 Tổng quan về các nghiên cứu trước có liên quan đến đề tài

Trong các nghiên cứu trước đây, có rất nhiều nghiên cứu về các yếu tố tác động tăng trưởng tín dụng của hệ thống ngân hàng thương mại. Trong đó có rất nhiều nghiên cứu với các phương pháp khác nhau cùng với bộ dữ liệu và kỹ thuật đánh 1042410061:18:31 PM1:18:31 PM1042410061:18:31 PM1:18:31 PM1042410061:18:31 PM1:18:31 PM

104Monday, June 10, 20241:18:32 PM1:18:32 PM104Monday, June 10, 20241:18:32 PM1:18:32 PM104Monday, June 10, 20241:18:32 PM1:18:32 PM

104Monday, June 10, 20241:18:33 PM1:18:33 PM104Monday, June 10, 20241:18:33 PM1:18:33 PM104Monday, June 10, 20241:18:33 PM1:18:33 PM

104Monday, June 10, 20241:18:37 PM1:18:37 PM104Monday, June 10, 20241:18:37 PM1:18:37 PM104Monday, June 10, 20241:18:37 PM1:18:37 PM

104Cac yeu to tac dong den tang truong tin dung cua he thong ngan hang thuong mai tai Viet NamMonday, June 10, 2024

</div>Trang 35<div class="page_container" data-page="35">

giá khác nhau. Tuy nhiên có thể kể đến một vài các nghiên cứu trong và ngoài nước sau đây.

2.3.1 Các nghiên cứu trong nước

Phạm Xuân Quỳnh (2017) đã nghiên cứu các yếu tố tác động đến tăng trưởng tín

dụng của các ngân hàng thương mại Việt Nam giai đoạn 2007-2014. Dữ liệu được tác giả thu thập từ BCTC của 25 NHTM Việt Nam từ năm 2007 đến năm 2014 bằng ước lượng REM và GMM. Kết quả nghiên cứu cho thấy tỷ lệ nợ xấu, quy mô ngân hàng và tỷ lệ lạm phát có mối quan hệ ngược chiều với tăng trưởng tín dụng ngân hàng. Bên cạnh đó bài nghiên cứu đã tìm ra rằng tăng trưởng tín dụng cịn có mối quan hệ cùng chiều với các biến độc lập là tăng trưởng vốn huy động và tăng trưởng GDP.

Lê Tấn Phước (2017) đã nghiên cứu về một số yếu tố tác động đến tăng trưởng

tín dụng ngân hàng thương mại Việt Nam. Bài nghiên cứu đã xác định rằng tỷ lệ nợ xấu, tỷ lệ vốn chủ sở hữu trên tổng tài sản, tỷ lệ thanh khoản có mối quan hệ ngược chiều với tăng trưởng tín dụng ngân hàng.Bên cạnh đó, bài viết cịn tìm ra được sự tác động cùng chiều giữa lãi suất danh nghĩa, tăng trưởng GDP với tăng trưởng tín dụng ngân hàng.

Nguyễn Thị Thương, Nguyễn Thị Thanh Mai (2018) đã nghiên cứu về yếu tố tác

động đến tăng trưởng tín dụng ngân hàng tại Việt Nam. Bài viết sử dụng phương pháp bình phương bé nhất (POLS), phương pháp hồi quy với hiệu ứng cố định (FEM), phương pháp hồi quy với hiệu ứng ngẫu nhiên (REM). Kết quả mơ hình nghiên cứu cho thấy các biến độc lập tỷ lệ nợ xấu, tỷ lệ vốn, quy mô ngân hàng, tỷ lệ thanh khoản, tỷ lệ lạm phát, lãi suất danh nghĩa, tăng trưởng GDP có tác động đến tốc độ tăng trưởng tín dụng của ngân hàng. Trong đó tỷ lệ nợ xấu, tỷ lệ vốn và tỷ lệ lạm phát có tác động ngược chiều với tăng trưởng tín dụng cịn các biến quy mơ ngân hàng, tỷ lệ thanh khoản, tăng trưởng GDP và lãi suất danh nghĩa lại có tác động cùng chiều với tăng trưởng tín dụng.

Phan Thị Hồng Yến, Trần Hải Yến (2020) đã nghiên cứu về các nhân tố ảnh

hưởng đến tăng trưởng tín dụng của các NHTM Việt Nam giai đoạn 2014-2019. Kết 1042410061:18:31 PM1:18:31 PM1042410061:18:31 PM1:18:31 PM1042410061:18:31 PM1:18:31 PM

104Monday, June 10, 20241:18:32 PM1:18:32 PM104Monday, June 10, 20241:18:32 PM1:18:32 PM104Monday, June 10, 20241:18:32 PM1:18:32 PM

104Monday, June 10, 20241:18:33 PM1:18:33 PM104Monday, June 10, 20241:18:33 PM1:18:33 PM104Monday, June 10, 20241:18:33 PM1:18:33 PM

104Monday, June 10, 20241:18:37 PM1:18:37 PM104Monday, June 10, 20241:18:37 PM1:18:37 PM104Monday, June 10, 20241:18:37 PM1:18:37 PM

104Cac yeu to tac dong den tang truong tin dung cua he thong ngan hang thuong mai tai Viet NamMonday, June 10, 2024

</div>Trang 36<div class="page_container" data-page="36">

quả từ bài nghiên cứu cho thấy tỷ lệ dư nợ trên vốn huy động, tốc độ tăng trưởng vốn huy động và tăng trưởng GDP có tác động cùng chiều với tăng trưởng tín dụng của ngân hàng. Ngược lại kết quả còn cho thấy tỷ lệ nợ xấu, lãi suất cho vay bình qn và tỷ lệ lạm phát có tác động ngược chiều đến tăng trưởng tín dụng. Ngoại trừ nhân tố lợi nhuận ròng trên vốn chủ sở hữu và tỷ lệ thu nhập lãi thuần khơng có tác động trực tiếp đến TTTD giai đoạn 2014-2019 tuy nhiên các nhân tố còn lại đều tạo ra những ảnh hưởng trực diện mạnh mẽ.

2.3.2 Các nghiên cứu nước ngoài

Guo, Kai và Stepanyan, Vahram (2011) đã phân tích các nhân tố ảnh hưởng tới

tốc độ tăng trưởng tín dụng của các NHTM tại 38 nước có nền kinh tế mới nổi trong giai đoạn 2001-2010. Kết quả cho thấy nguồn vốn trong và ngoài nước đóng góp tích cực và cân xứng vào tăng trưởng tín dụng. Kết quả cũng chỉ ra rằng tăng trưởng kinh tế mạnh hơn dẫn đến tăng trưởng tín dụng cao hơn, và lạm phát cao, trong khi tăng tín dụng danh nghĩa, gây bất lợi cho tăng trưởng tín dụng thực tế. Ngồi ra bài nghiên cứu chỉ ra rằng các điều kiện tiền tệ nới lỏng, cả trong nước hay toàn cầu đều dẫn đến tăng trưởng tín dụng đối với ngân hàng.

Ivanovic (2015) đã nghiên cứu về các nhân tố ảnh hưởng tới tăng trưởng tín

dụng: trường hợp tại Montenegro. Bài viết tập trung vào việc xác định và ước tính các yếu tố tác động đến tăng trưởng tín dụng ở Montenegro. Kết quả nghiên cứu cho thấy sự phát triển kinh tế, tỷ lệ khả năng thanh khoản, lợi nhuận trên vốn chủ sở hữu và sự gia tăng tiền gửi tại các ngân hàng dẫn đến tăng trưởng tín dụng cao hơn. Ngồi ra kết quả nghiên cứu đã chứng minh rằng các khoản nợ xấu có ảnh hưởng tiêu cực đến tăng trưởng tín dụng.

Awdeh (2017) đã nghiên cứu về các yếu tố tác động đến tăng trưởng tín dụng tại

Lebanon. Nghiên cứu này nhằm xác định các yếu tố quyết định tăng trưởng tín dụng ở Lebanon bằng cách khai thác dữ liệu bảng của 34 ngân hàng thương mại trong giai đoạn 2000-2015. Các kết quả thực nghiệm cho thấy tăng trưởng tiền gửi, tăng trưởng GDP, lạm phát và cung tiền, tất cả đều thúc đẩy tín dụng ngân hàng đối với 1042410061:18:31 PM1:18:31 PM1042410061:18:31 PM1:18:31 PM1042410061:18:31 PM1:18:31 PM

104Monday, June 10, 20241:18:32 PM1:18:32 PM104Monday, June 10, 20241:18:32 PM1:18:32 PM104Monday, June 10, 20241:18:32 PM1:18:32 PM

104Monday, June 10, 20241:18:33 PM1:18:33 PM104Monday, June 10, 20241:18:33 PM1:18:33 PM104Monday, June 10, 20241:18:33 PM1:18:33 PM

104Monday, June 10, 20241:18:37 PM1:18:37 PM104Monday, June 10, 20241:18:37 PM1:18:37 PM104Monday, June 10, 20241:18:37 PM1:18:37 PM

104Cac yeu to tac dong den tang truong tin dung cua he thong ngan hang thuong mai tai Viet NamMonday, June 10, 2024

</div>Trang 37<div class="page_container" data-page="37">

khu vực tư nhân thường trú. Ngược lại, rủi ro tín dụng, quy mô ngân hàng, lãi suất cho vay, vay nợ công và dòng tiền chuyển về làm giảm tốc độ tăng trưởng cho vay.

2.3.3 Tổng hợp kết quả của các nghiên cứu trước có liên quan đến đề tài

Bảng 2.1: Tóm tắt các nghiên cứu trước có liên quan đến đề tài nghiên cứu

Tên tác giả

Bài nghiên cứu

Các nghiên cứu trong nước

Phạm Xuân Quỳnh (2017)

Các yếu tố tác động đến tăng trưởng tín dụng của các ngân hàng thương mại Việt Nam giai đoạn 2007-2014.

Tăng trưởng vốn huy động, tỷ lệ nợ xấu, quy mô ngân hàng, tỷ lệ thanh khoản, tỷ lệ lãi cận biên, tăng trưởng kinh tế, tỷ lệ lạm phát.

Tỷ lệ nợ xấu, quy mô ngân hàng và tỷ lệ lạm phát có mối quan hệ ngược chiều với tăng trưởng tín dụng ngân hàng. Ngồi ra cịn có mối quan hệ cùng chiều với các biến độc lập là tăng trưởng vốn huy động và tăng trưởng GDP.

Lê Tấn Phước (2017)

Một số yếu tố tác động đến tăng trưởng tín dụng ngân hàng thương mại Việt Nam.

Tỷ lệ nợ xấu, lãi suất danh nghĩa, tăng trưởng GDP, lạm phát, quy mô ngân hàng, tỷ lệ thanh khoản, tỷ lệ vốn chủ sở hữu trên tổng tài sản, tỷ lệ huy động

Tỷ lệ nợ xấu, tỷ lệ vốn chủ sở hữu trên tổng tài sản có mối tương quan nghịch với tăng trưởng tín dụng ngân hàng. Bên cạnh đó, bài viết cịn tìm ra được tác động cùng chiều giữa lãi suất danh nghĩa, tăng trưởng GDP và tỷ lệ thanh khoản với tăng trưởng tín dụng ngân hàng. Nguyễn

Thị

Yếu tố tác động đến tăng

Tỷ lệ nợ xấu, quy mô ngân hàng, tỷ lệ thanh

Tỷ lệ nợ xấu, tỷ lệ vốn và tỷ lệ lạm phát có tác động 1042410061:18:31 PM1:18:31 PM1042410061:18:31 PM1:18:31 PM1042410061:18:31 PM1:18:31 PM

104Monday, June 10, 20241:18:32 PM1:18:32 PM104Monday, June 10, 20241:18:32 PM1:18:32 PM104Monday, June 10, 20241:18:32 PM1:18:32 PM

104Monday, June 10, 20241:18:33 PM1:18:33 PM104Monday, June 10, 20241:18:33 PM1:18:33 PM104Monday, June 10, 20241:18:33 PM1:18:33 PM

104Monday, June 10, 20241:18:37 PM1:18:37 PM104Monday, June 10, 20241:18:37 PM1:18:37 PM104Monday, June 10, 20241:18:37 PM1:18:37 PM

104Cac yeu to tac dong den tang truong tin dung cua he thong ngan hang thuong mai tai Viet NamMonday, June 10, 2024

</div>Trang 38<div class="page_container" data-page="38">

22 Thương,

Nguyễn Thị Thanh Mai

(2018)

trưởng tín dụng ngân hàng tại Việt Nam.

khoản, tỷ lệ lạm phát, lãi suất danh nghĩa, tỷ lệ huy động, tỷ lệ vốn chủ sở hữu trên tổng tài sản, tăng trưởng GDP.

ngược chiều với tăng trưởng tín dụng cịn các biến quy mơ ngân hàng, tỷ lệ thanh khoản, tăng trưởng GDP và lãi suất danh nghĩa lại có tác động cùng chiều với tăng trưởng tín dụng.

Phan Thị Hoàng Yến, Trần Hải Yến (2020)

Các nhân tố ảnh hưởng đến tăng trưởng tín dụng của các NHTM Việt Nam giai đoạn 2014-2019

Tỷ lệ dư nợ trên vốn huy động, tốc độ tăng trưởng vốn huy động, tăng trưởng GDP, tỷ lệ nợ xấu, lãi suất cho vay bình quân, tỷ lệ lạm phát, lợi nhuận ròng trên vốn chủ sở hữu và tỷ lệ thu nhập lãi thuần.

Tỷ lệ dư nợ trên vốn huy động, tốc độ tăng trưởng vốn huy động và tăng trưởng GDP có tác động cùng chiều với tăng trưởng tín dụng của ngân hàng. Ngược lại kết quả còn cho thấy tỷ lệ nợ xấu, lãi suất cho vay bình quân và tỷ lệ lạm phát có tác động ngược chiều đến tăng trưởng tín dụng.

Các nghiên cứu ngoài nước

Guo, Kai và

Stepanyan, Vahram (2011)

Các nhân tố ảnh hưởng tới tốc độ tăng trưởng tín dụng của các NHTM tại 38 nước có nền kinh tế mới nổi trong giai đoạn 2001 –

Lạm phát, lãi suất huy động, tăng trưởng kinh tế, tỷ giá hối đoái, nợ ngân hàng nước ngoài, tiền gửi, tổng sản phẩm quốc nội, lãi suất FED, cung tiền M2 của Mỹ và tỷ lệ nợ xấu.

Tài trợ trong và ngoài nước đóng góp tích cực vào tăng trưởng tín dụng và tăng trưởng kinh tế mạnh hơn dẫn đến tăng trưởng tín dụng cao hơn, và lạm phát cao; trong khi tăng tín dụng danh nghĩa gây bất lợi cho tăng trưởng tín dụng thực tế. Ngồi ra các điều kiện nới lỏng chính 1042410061:18:31 PM1:18:31 PM1042410061:18:31 PM1:18:31 PM1042410061:18:31 PM1:18:31 PM

104Monday, June 10, 20241:18:32 PM1:18:32 PM104Monday, June 10, 20241:18:32 PM1:18:32 PM104Monday, June 10, 20241:18:32 PM1:18:32 PM

104Monday, June 10, 20241:18:33 PM1:18:33 PM104Monday, June 10, 20241:18:33 PM1:18:33 PM104Monday, June 10, 20241:18:33 PM1:18:33 PM

104Monday, June 10, 20241:18:37 PM1:18:37 PM104Monday, June 10, 20241:18:37 PM1:18:37 PM104Monday, June 10, 20241:18:37 PM1:18:37 PM

104Cac yeu to tac dong den tang truong tin dung cua he thong ngan hang thuong mai tai Viet NamMonday, June 10, 2024

</div>Trang 39<div class="page_container" data-page="39">

Các nhân tố ảnh hưởng tới tăng trưởng tín dụng: trường hợp tại Montenegro

Tăng trưởng tín dụng, tăng trưởng GDP, tình hình hoạt động, Euribor một năm, tỷ lệ chênh lệch, tăng trưởng tiền gửi, tỷ lệ nợ xấu (NPL), tỷ lệ khả năng thanh toán, tỷ lệ kém hiệu quả và lợi nhuận trên vốn chủ sở hữu ( ROE)

Sự phát triển kinh tế, tỷ lệ khả năng thanh khoản, lợi nhuận trên vốn chủ sỏ hữu và sự gia tăng tiền gửi có tác động cùng chiều với tăng trưởng tín dụng. Ngược lại tỷ lệ nợ xấu lại có tác động ngược chiều đến tốc độ tăng trưởng tín dụng của ngân hàng.

Awdeh (2017)

Các yếu tố tác động đến tăng trưởng tín dụng tại Lebanon

Quy mô ngân hàng, tỷ lệ vốn chủ sở hữu trên tổng tài sản, khả năng sinh lời (ROA), mức độ rủi ro, tăng trưởng GDP, tỷ lệ lạm phát, nợ cơng, dịng vốn tài chính, cung tiền và lãi suất, tăng trưởng tiền gửi.

Tăng trưởng tiền gửi, tăng trưởng GDP, lạm phát và cung tiền, tất cả đều tác động cùng chiều với tăng trưởng tín dụng ngân hàng đối với khu vực tư nhân thường trú. Ngược lại, rủi ro tín dụng, quy mô ngân hàng, lãi suất cho vay, vay nợ cơng và dịng tiền chuyển về có tác động ngược chiều đến tăng trưởng cho vay.

(Nguồn: Tổng hợp từ tác giả) Qua khảo lược các bài nghiên cứu trong và ngồi nước có liên quan đến tăng trưởng tín dụng của ngân hàng, cho thấy hầu hết các bài nghiên cứu trước đây đều 1042410061:18:31 PM1:18:31 PM1042410061:18:31 PM1:18:31 PM1042410061:18:31 PM1:18:31 PM

104Monday, June 10, 20241:18:32 PM1:18:32 PM104Monday, June 10, 20241:18:32 PM1:18:32 PM104Monday, June 10, 20241:18:32 PM1:18:32 PM

104Monday, June 10, 20241:18:33 PM1:18:33 PM104Monday, June 10, 20241:18:33 PM1:18:33 PM104Monday, June 10, 20241:18:33 PM1:18:33 PM

104Monday, June 10, 20241:18:37 PM1:18:37 PM104Monday, June 10, 20241:18:37 PM1:18:37 PM104Monday, June 10, 20241:18:37 PM1:18:37 PM

104Cac yeu to tac dong den tang truong tin dung cua he thong ngan hang thuong mai tai Viet NamMonday, June 10, 2024

</div>Trang 40<div class="page_container" data-page="40">

sử dụng phương pháp định lượng để ước lượng và kiểm định sự tương quan giữa các biến vi mơ và vĩ mơ đến tăng trưởng tín dụng của ngân hàng khác nhau tại các quốc gia trên thế giới. Theo đó, các yếu tố tác động đến tăng trưởng tín dụng tại các NHTM tại Việt Nam cũng bị tác động bởi các yếu tố vi mô và vĩ mô và đa số các bài nghiên cứu đều sử dụng dữ liệu dạng bảng để phân tích, kiểm định các biến trong mơ hình. Cùng với đó là sử dụng các mơ hình nghiên cứu như: mơ hình tác động cố định (FEM) theo Awdeh (2017) và Nguyễn Thị Thương, Nguyễn Thị Thanh Mai (2018), mơ hình tác động ngẫu nhiên (REM) theo nghiên cứu của Phạm Xuân Quỳnh (2017), phương pháp bình phương nhỏ nhất (POLS) Lê Tấn Phước (2017) và các phương pháp khắc phục như mô ment tổng quát (GMM) theo Phạm Xuân Quỳnh (2017) và Ivanovic (2015), bình phương nhỏ nhất tổng quát FGLS theo tác giả Nguyễn Thị Thương, Nguyễn Thị Thanh Mai (2018). Và sau đây là các yếu tố vi mơ và vĩ mơ có tác động đến tốc độ tăng trưởng tín dụng của NH sau khi tác giả đã lược khảo các bài nghiên cứu trước để xây dựng lên mơ hình nghiên cứu:

❖ Yếu tố vi mô

✓ Tỷ lệ nợ xấu (NPL)

Phạm Xuân Quỳnh (2017) đã nghiên cứu các yếu tố tác động đến tăng trưởng tín

dụng của các ngân hàng thương mại Việt Nam giai đoạn 2007-2014. Kết quả nghiên cứu cho thấy tỷ lệ nợ xấu có mối quan hệ ngược chiều với tăng trưởng tín dụng ngân hàng. Nợ xấu cao làm rủi ro tín dụng tăng và làm giảm tăng trưởng tín dụng. Ngồi ra, nó cịn làm giảm khả năng thanh khoản của ngân hàng vì vốn chưa thu hồi được. Đồng thời khi thanh khoản kém làm giảm uy tín của ngân hàng nên các ngân hàng khó huy động được nguồn vốn.

Theo như quy định của Ngân hàng nhà nước Việt Nam, nợ xấu là nhóm nợ từ nhóm 3 đến nhóm 5, có nghĩa là bao gồm nợ dưới chuẩn, nợ nghi ngờ và nợ có khả năng mất vốn. Nợ xấu tăng cao ảnh hưởng tiêu cực đến lợi nhuận của các ngân hàng, điều đó đồng nghĩa với việc ngân hàng không thu được gốc và lãi, nợ xấu tăng sẽ làm cho trích quỹ dự phịng tăng khiến cho lợi nhuận của ngân hàng giảm sút. Trong khi các ngân hàng vẫn phải trả lãi tiền gửi nhưng lại không thu hồi được 1042410061:18:31 PM1:18:31 PM1042410061:18:31 PM1:18:31 PM1042410061:18:31 PM1:18:31 PM

104Monday, June 10, 20241:18:32 PM1:18:32 PM104Monday, June 10, 20241:18:32 PM1:18:32 PM104Monday, June 10, 20241:18:32 PM1:18:32 PM

104Monday, June 10, 20241:18:33 PM1:18:33 PM104Monday, June 10, 20241:18:33 PM1:18:33 PM104Monday, June 10, 20241:18:33 PM1:18:33 PM

104Monday, June 10, 20241:18:37 PM1:18:37 PM104Monday, June 10, 20241:18:37 PM1:18:37 PM104Monday, June 10, 20241:18:37 PM1:18:37 PM

104Cac yeu to tac dong den tang truong tin dung cua he thong ngan hang thuong mai tai Viet NamMonday, June 10, 2024

</div>

các yếu tố tác động đến tăng trưởng tín dụng của hệ thống ngân hàng thương mại tại việt nam

<b>TRƯỜNG ĐẠI HỌC CÔNG NGHIỆP TP.HCM KHOA TÀI CHÍNH – NGÂN HÀNG </b>

<b>****** </b>

<b>KHĨA LUẬN TỐT NGHIỆP </b>

<b>CÁC YẾU TỐ TÁC ĐỘNG ĐẾN TĂNG TRƯỞNG TÍN DỤNG CỦA HỆ THỐNG NGÂN HÀNG THƯƠNG MẠI TẠI VIỆT </b>

<b>NAM </b>

<b>Người hướng dẫn: ThS. BÙI NGỌC TOẢN Người thực hiện: LÊ THỊ THANH THẢO LƯU THỊ TUYẾT NGA </b>

<b>ĐẶNG THỊ NGỌC Nhóm : 13A Khoá : 2017-2021 </b>

<b>THÀNH PHỐ HỒ CHÍ MINH, NĂM 2021 </b>

104Cac yeu to tac dong den tang truong tin dung cua he thong ngan hang thuong mai tai Viet NamMonday, June 10, 2024

<b>TRƯỜNG ĐẠI HỌC CƠNG NGHIỆP TP.HCM KHOA TÀI CHÍNH – NGÂN HÀNG </b>

<b>****** </b>

<b>KHÓA LUẬN TỐT NGHIỆP </b>

<b>CÁC YẾU TỐ TÁC ĐỘNG ĐẾN TĂNG TRƯỞNG TÍN DỤNG CỦA HỆ THỐNG NGÂN HÀNG THƯƠNG MẠI TẠI VIỆT </b>

<b>NAM </b>

<b>Người hướng dẫn: ThS. BÙI NGỌC TOẢN Người thực hiện: LÊ THỊ THANH THẢO LƯU THỊ TUYẾT NGA </b>

<b>ĐẶNG THỊ NGỌC Nhóm : 13A Khoá : 2017-2021 </b>

<b>THÀNH PHỐ HỒ CHÍ MINH, NĂM 2021</b>

104Cac yeu to tac dong den tang truong tin dung cua he thong ngan hang thuong mai tai Viet NamMonday, June 10, 2024

<b>LỜI CẢM ƠN </b>

104Cac yeu to tac dong den tang truong tin dung cua he thong ngan hang thuong mai tai Viet NamMonday, June 10, 2024

104Cac yeu to tac dong den tang truong tin dung cua he thong ngan hang thuong mai tai Viet NamMonday, June 10, 2024

104Cac yeu to tac dong den tang truong tin dung cua he thong ngan hang thuong mai tai Viet NamMonday, June 10, 2024

104Cac yeu to tac dong den tang truong tin dung cua he thong ngan hang thuong mai tai Viet NamMonday, June 10, 2024

104Cac yeu to tac dong den tang truong tin dung cua he thong ngan hang thuong mai tai Viet NamMonday, June 10, 2024

104Cac yeu to tac dong den tang truong tin dung cua he thong ngan hang thuong mai tai Viet NamMonday, June 10, 2024

104Cac yeu to tac dong den tang truong tin dung cua he thong ngan hang thuong mai tai Viet NamMonday, June 10, 2024

<b> </b>

104Cac yeu to tac dong den tang truong tin dung cua he thong ngan hang thuong mai tai Viet NamMonday, June 10, 2024

<b>MỤC LỤC </b>

104Cac yeu to tac dong den tang truong tin dung cua he thong ngan hang thuong mai tai Viet NamMonday, June 10, 2024

104Cac yeu to tac dong den tang truong tin dung cua he thong ngan hang thuong mai tai Viet NamMonday, June 10, 2024

104Cac yeu to tac dong den tang truong tin dung cua he thong ngan hang thuong mai tai Viet NamMonday, June 10, 2024

<b>DANH MỤC CÁC TỪ VIẾT TẮT </b>

104Cac yeu to tac dong den tang truong tin dung cua he thong ngan hang thuong mai tai Viet NamMonday, June 10, 2024

<b>DANH MỤC BẢNG </b>

104Cac yeu to tac dong den tang truong tin dung cua he thong ngan hang thuong mai tai Viet NamMonday, June 10, 2024

<b>DANH MỤC HÌNH </b>

104Cac yeu to tac dong den tang truong tin dung cua he thong ngan hang thuong mai tai Viet NamMonday, June 10, 2024

104Cac yeu to tac dong den tang truong tin dung cua he thong ngan hang thuong mai tai Viet NamMonday, June 10, 2024

104Cac yeu to tac dong den tang truong tin dung cua he thong ngan hang thuong mai tai Viet NamMonday, June 10, 2024

104Cac yeu to tac dong den tang truong tin dung cua he thong ngan hang thuong mai tai Viet NamMonday, June 10, 2024

104Cac yeu to tac dong den tang truong tin dung cua he thong ngan hang thuong mai tai Viet NamMonday, June 10, 2024

104Cac yeu to tac dong den tang truong tin dung cua he thong ngan hang thuong mai tai Viet NamMonday, June 10, 2024

104Cac yeu to tac dong den tang truong tin dung cua he thong ngan hang thuong mai tai Viet NamMonday, June 10, 2024

104Cac yeu to tac dong den tang truong tin dung cua he thong ngan hang thuong mai tai Viet NamMonday, June 10, 2024

104Cac yeu to tac dong den tang truong tin dung cua he thong ngan hang thuong mai tai Viet NamMonday, June 10, 2024

104Cac yeu to tac dong den tang truong tin dung cua he thong ngan hang thuong mai tai Viet NamMonday, June 10, 2024

104Cac yeu to tac dong den tang truong tin dung cua he thong ngan hang thuong mai tai Viet NamMonday, June 10, 2024

104Cac yeu to tac dong den tang truong tin dung cua he thong ngan hang thuong mai tai Viet NamMonday, June 10, 2024

104Cac yeu to tac dong den tang truong tin dung cua he thong ngan hang thuong mai tai Viet NamMonday, June 10, 2024

104Cac yeu to tac dong den tang truong tin dung cua he thong ngan hang thuong mai tai Viet NamMonday, June 10, 2024

104Cac yeu to tac dong den tang truong tin dung cua he thong ngan hang thuong mai tai Viet NamMonday, June 10, 2024

104Cac yeu to tac dong den tang truong tin dung cua he thong ngan hang thuong mai tai Viet NamMonday, June 10, 2024

104Cac yeu to tac dong den tang truong tin dung cua he thong ngan hang thuong mai tai Viet NamMonday, June 10, 2024

104Cac yeu to tac dong den tang truong tin dung cua he thong ngan hang thuong mai tai Viet NamMonday, June 10, 2024

104Cac yeu to tac dong den tang truong tin dung cua he thong ngan hang thuong mai tai Viet NamMonday, June 10, 2024

104Cac yeu to tac dong den tang truong tin dung cua he thong ngan hang thuong mai tai Viet NamMonday, June 10, 2024

104Cac yeu to tac dong den tang truong tin dung cua he thong ngan hang thuong mai tai Viet NamMonday, June 10, 2024

104Cac yeu to tac dong den tang truong tin dung cua he thong ngan hang thuong mai tai Viet NamMonday, June 10, 2024

104Cac yeu to tac dong den tang truong tin dung cua he thong ngan hang thuong mai tai Viet NamMonday, June 10, 2024

104Cac yeu to tac dong den tang truong tin dung cua he thong ngan hang thuong mai tai Viet NamMonday, June 10, 2024

104Cac yeu to tac dong den tang truong tin dung cua he thong ngan hang thuong mai tai Viet NamMonday, June 10, 2024

Tài liệu liên quan

Tài liệu bạn tìm kiếm đã sẵn sàng tải về