BỘ GIÁO DỤC VÀ ĐÀO TẠO
TRƯỜNG ĐẠI HỌC KINH TẾ TP. HCM

----------

BÀI THI KTHP
MƠN TÀI CHÍNH CƠNG
ĐỀ TÀI: Tình huống 1 Phương thức tối ưu thuế của các công ty đa quốc
gia
Sinh viên thực hiện

:VÕ ĐÌNH CHƯƠNG

STT theo DS lớp

:03

MSSV

:31201022632

Lớp-Khóa

:TX001-K46

Chun ngành

:QUẢN LÝ THUẾ

Giảng đường

:N1-605

Buổi học

:SÁNG THỨ 2

Mã lớp học phần

:22D1PUF50400203

Giảng viên hướng dẫn

: ThS Trương Minh Tuấn


Mục lục
Phầần 1: Khảo sát (1 điểm)..................................................................................................1
Phầần 2: Lý thuyếết (2 điểm).................................................................................................2
Phầần 3: Vậ n dụ ng tnh toán (4 điểm)..................................................................................3
Phầần 4: X ửlý tnh huốếng (3 điểm)......................................................................................4
Danh mục tài liệu tham khảo.............................................................................................5
Phụ lục:..............................................................................................................................6

Lưu ý:
- SV làm bài bằng cách điền vào các ô trả lời tương ứng
cho từng phần.
- SV không copy bài lẫn nhau và copy bài làm từ
internet.
- SV khơng tự bẻ khóa bài thi
- Khi nộp bài, SV phải lưu file dưới dạng file .docx

(KHÔNG chuyển định dạng sang file .pdf)
- Mọi hành vi bẻ khóa và đổi định dạng file nộp đều
xem như gian lận và sẽ bị xử lý bài thi theo quy chế.


Phần 1: Khảo sát (1 điểm)
Trình bày tóm tắt nội dung mơn học (Tài chính cơng). Theo bạn, trong các nội
dung đã học trong học phần này, bạn cảm thấy thích nhất nội dung nào? Vì sao?
Trả lời:
- Mơn học này cung cấp nh+ng ki-n th.c cơ bản về tài chính cơng như: Khu vực
cơng; lý thuy-t về hiệu quả và cơng bằng; hàng hóa cơng và chi tiêu cơng; lý thuy-t
thu- và khn khổ phân tích thu- hiệu quả và tối ưu; ngân sách nhà nước và tài trợ bội
chi ngân sách .
- Trong các nội dung đã học em thích nhất nội dung của 3 chương ki-n th.c về thuđó là các chương : Tổng quan về thu-, thu- và sự phân phối thu nhập, thu- và hiệu quả
kinh t-.
+ Hiện bản thân em đang học chuyên ngành Quản lý thu- do đó nh+ng ki-n th.c của 3
chương thật sự cần thi-t để định hình và làm rõ nh+ng ki-n th.c cơ bản về thu- của
bản thân em.
+ Bên cạnh đó thu- rất quan trọng đối với việc điều ti-t nền kinh t- và công bằng xã
hội. Là nguồn thu ngân sách chính, bền v+ng và ổn định của một quốc gia.
+ Nó cịn rút ngắn được khoảng cách giàu nghèo giừa người dân.
+ Đối với quốc gia thì thu- được xem như nguồn thu nhưng đối với cá nhân, doanh
nghiệp nó được xem như một gánh nặng. Chính vì th- nh+ng nội dung của 3 chương
nói về thu- là em thích nhất vì nó giúp em hiểu được rằng thu- là một phần không thể
thi-u trong nền kinh t-, có thêm ki-n th.c về thu- để cung cấp ki-n th.c và trách
nhiệm cho người nộp thu-, tránh thu- và nh+ng quy định của pháp luật về thu- để trao
dồi cho bản thân nh+ng ki-n th.c quan trọng về thu- phục vục cho công việc sau này
của em.

1



2


Phần 2: Lý thuyết (2 điểm)
2.1. Trong các ch.c năng của tài chính cơng, bạn hãy phân tích mục tiêu của
ch.c năng tái phân phối thu nhập.
Trả lời
Ch.c năng tái phân phối thu nhập: Là khả năng khách quan mà thơng qua đó tài
chính cơng được sử dụng để phân phối và phân phối lại các nguồn tài chính cơng
trong xã hội nhằm đạt được mục tiêu công bằng xã hội.
Mục tiêu chung của các chính sách phân phối lại thu nhập là nhằm đạt được sự phân
phối thu nhập công bằng hơn trong xã hội và đảm bảo rằng mọi người đều có ít nhất
một m.c sống tối thiểu nhất định.
Việc chuyển thu nhập từ nhóm người này sang nhóm người khác trong xã hội xảy ra
thơng qua việc sử dụng hệ thống thu- lũy ti-n và các chương trình phúc lợi khác như
trợ cấp nhà ở, lương hưu.
Sự cần thi-t của tái phân phối thu nhập:
- Sự khan hi-m là một vấn đề cơ bản trong kinh t- học.
+ Lượng tài nguyên được sử dụng để sản xuất hàng hóa và dịch vụ bị hạn ch- và cạn
kiệt. Trong khi đó, nhu cầu về hàng hóa và dịch vụ là vô hạn, .ngày càng gia tăng, đa
dạng và phong phú.
- Do đó, có thể k-t luận rằng do nguồn lực có hạn và nhu cầu vơ hạn, sự khan hi-m
ln là ngun nhân dẫn đ-n sự bất bình đẳng gi+a người giàu và người nghèo trong
xã hội và sự bất bình đẳng này được gọi là chênh lệch thu nhập hay bất bình đẳng thu
nhập.Mục đích của phân phối lại thu nhập là giải quy-t, hoặc ít nhất là thu hẹp khoảng
cách giàu nghèo.
- Phân phối lại thu nhập là một hoạt động kinh t- nhằm bình đẳng hóa việc phân phối
của cải hoặc thu nhập trong xã hội thông qua việc chuyển trực ti-p hoặc gián ti-p thu

nhập từ người giàu sang người nghèo.
- Sau khi cân nhắc các tệ nạn xã hội và chi phí của tình trạng nghèo cùng cực, hoặc tác
động tiêu cực mà bất bình đẳng thu nhập gây ra trên quy mơ rộng lớn có thể ảnh
hưởng đ-n một quốc gia, các nhà kinh t- trên toàn th- giới đang làm việc để thu hẹp
khoảng cách hoặc duy trì sự chênh lệch tích cực.

3


2.2. Giải thích cơng bằng theo chiều dọc và cơng bằng theo chiều ngang. Chúng
có phải là nguyên tắc có tính pháp lý để dựa vào đó xây dựng hệ thống thu- hay
khơng? Nh+ng vấn đề gì xảy ra trên thực t- trong nỗ lực thực hiện các nguyên
tắc này?
Trả lời
- “Cơng bằng theo chiều dọc là chính sách trợ cấp của chính phủ và điều ti-t tài
chính của chính phủ phân biệt đối xử gi+a các đối tượng có điều kiện kinh t- và
xã hội như nhau.”
- “Công bằng theo chiều ngang là các chính sách trợ cấp của chính phủ và điều
ti-t tài chính của chính phủ khơng phân biệt đối xử gi+a các đối tượng có điều
kiện kinh t- và xã hội như nhau.”
- Công bằng theo chiều dọc và công bằng theo chiều ngang không phải là các ngun
tắc có tính pháp lý để dựa vào đó xây dựng hệ thống.
- Nh+ng vấn đề xảy ra thực t- trong nỗ lực thực hiện các nguyên tắc này là: xảy ra
các mâu thuẫn gi+a các doanh nghiệp nhỏ và vừa với các doanh nghiệp lớn, gi+a nhà
nước với xã hội, gi+a công nhân với người làm chủ.

4


Phần 3: Vận dụng tính tốn (4 điểm)

3.1. Có hai thị trường cạnh tranh giống hệt nhau, đường cầu của mỗi thị
trường là Q = - 5P + 70. Chi phí biên của xã hội để sản xuất hàng hóa
trên mỗi thị trường đều bằng nhau và bằng t.
Biết rằng t là phần đơn vị trong STT của sinh viên, bạn nào có STT chẵn
như 10,20,30,... thì t=10
a. Xác định điểm cân bằng của từng thị trường? Tính tổng phúc lợi mà
nền kinh t- đạt được từ hai thị trường?
b. Chính phủ đang xây dựng chính sách thu- hàng hóa; với mục tiêu
nguồn thu như nhau, có hai trường hợp được đặt ra:
Trường hợp 1: đánh thu- trên mỗi thị trường với thu- đơn vị là t = 2
Trường hợp 2: đánh thu- trên một thị trường với thu- đơn vị là t = 4 và
không đánh thu- trên thị trường còn lại.
Hỏi hệ thống thu- trong trường hợp nào có hiệu quả kinh t- hơn? Tại
sao?
Bài làm
Làm bài vi-t tay ra giấy sau đó chụp hình lại rồi chèn vào đây.

5


6


3.2. X là một hàng hóa cơng; xã hội có 2 nhóm người, mỗi nhóm có 10
người, lợi ích của cá nhân từng nhóm như sau:
Nhóm 1: B = 110 + 20Q – 2Q2
Nhóm 2: B = 95 + 4Q – Q2
a. Vi-t phương trình lợi ích xã hội biên của việc sử dụng hàng hóa cơng.
N-u chi phí biên của xã hội để cung cấp hàng hóa cơng này là P = zz +
10Q, hỏi có bao nhiêu hàng hóa cơng nên được cung cấp?

b. Tính phúc lợi mà xã hội đạt được khi cung cấp và tiêu dùng hàng hóa
cơng X?
Biết rằng zz là STT của sinh viên.
Bài làm
Làm bài vi-t tay ra giấy sau đó chụp hình lại rồi chèn vào đây.

7


8


Phần 4: Xử lý tình huống (3 điểm)
Chọn 1 trong 2 tình huống sau:

Tình huống 1: Phương thức tối ưu thuế của các công ty đa
quốc gia.
Từ bài báo “Từ vụ 821 tỉ nợ thuế của Coca-Cola Việt Nam: Chặn các 'ông lớn' trốn thuế”
được truy cập từ đường link: />Bạn hãy:
4.1. Dựa vào các phương th.c giảm thu- được thảo luận trong chủ đề thuy-t trình số 2, bạn
hãy phân tích nh+ng phương pháp được nêu ra trong bài báo này (có trích dẫn minh
ch.ng cụ thể từ nội dung bài báo). Trình bày phương th.c vận hành của các phương pháp
đó.
4.2. Bạn hãy bình luận các biện pháp ngăn chặn tránh thu-, trốn thu- do các chuyên gia chỉ ra
trong bài báo này. Theo bạn, các biện pháp đó có nh+ng mặt tích cực và hạn ch- gì?
4.3. Ngoài các biện pháp ngăn chặn tránh thu-, trốn thu- nêu trên, các bạn hãy nêu thêm các
biện pháp khác và đánh giá m.c độ khả thi khi thực hiện các biện pháp đó.

Trả lời
4.1-Dựa trên các phương pháp giảm thiểu Thu- được mô tả trong chủ đề 2 của

bài thuy-t trình, các phương pháp được mơ tả trong bài báo này là : chuyển giá
nội bộ và dịch chuyển dịch lợi nhuận.
-Trích :
“Theo cơ quan thu- , “ bí quy-t “ để doanh nghiệp này có thể liên tục kê khai lỗ
nằm ở chi phí nguyên phụ liệu , trong đó chủ y-u hương liệu được nhập trực
ti-p từ cơng ty mẹ với giá rất cao.
Trung bình chi phí nguyên phụ liệu chi-m trên 70% giá vốn , cả biệt năm 20062007 chi phí nguyên phụ liệu lên đ-n 80-85% giá vốn. Đ-n cuối năm 2012, số
tiền lỗ luỹ k- của Coca-cola đã lên đ-n 3.768 tỉ đồng , vượt cả số tiền đầu tư ban
đầu của tậ đoàn là 2.950 tỉ đồng.”
Lê Thanh, Ánh Hồng (2020), Từ vụ Coca-Cola Việt Nam nợ thu- 821 tỷ đồng:
Chặn các ‘ông lớn’ trốn thu- trích dẫn từ đường link trên đề bài.
-Phương th.c vận hành của các phương pháp chuyển giá nội bộ:
+ Đây là một phương th.c được vận hành dựa trên sự thi-t lập giá trị cho các
giao dịch gi+a công ty con là một bộ phận của cùng một cơng ty đa quốc gia
(MNC)
+ Thường thì trong q kh.,phương th.c này chủ y-u hiện diện trong hàng hoá
h+u hình nhưng hiện nay, nó cịn liên quan đ-n hàng hố vơ hình và việc sử
dụng nh+ng dịch vụ như là hỗ trợ của trụ sở chính.

9


+ Hơn một nửa số giao dịch quốc t- là nh+ng giao dịch của các liên cơng ty, vì
th- mất giá giao dịch sẽ không nằm trong vùng “ m.c giá của thị trường” t.c
nghĩa là khi đó giá đã bị thổi phồng hoặc “giá chuyển nhượng lạm dụng” đã xảy
ra. Đây là một cách để di chuyển lợi nhuận của một cơng ty con từ khu vực có
thu- suất cao hoặc trung bình bằng cách mua sản phẩm từ một phần của cơng ty
khác ở khu vực có m.c thu- suất thấp hơn.
-Phương th.c vận hành của phương pháp dịch chuyển lợi nhuận:
+ Phương th.c này vận hành dựa trên các hạn ch- các hoạt động và thu nhập

liên quan đ-n thu- ở khu vực có thu- suất cao hơn bằng cách chuyển chúng
sang khu vực có thu- suát thấp hơn.
+ Đây là trường hợp của Coca-Cola, khi mà công ty này báo lỗ lớn trong nhiều
năm liên ti-p bắt đầu từ 2012 trở về trước. Điều này là không thể chấp nhận
được đối với một công ty đa quốc gia như Coca-Cola khi công ty này không
ngừng mở rộng sản xuất kinh doanh. Do đó, chúng ta có thể phỏng đoán rằng,
Coca-Cola đã chuyển phần lớn lợi nhuận của mình sang một cơng ty con nào đó
ở khu vực có thu- suất thấp hơn và cơng bố khoản lỗ lớn ở chi nhánh Việt Nam.
4.2/ Trong bài báo, các phương pháp được đưa ra chẳng hạn như là :
- Cơng khai tên tuổi các cơng ty, tập đồn lớn nước ngoài kê khai lỗ lớn, nghi án
chuyển giá.
- Luật hóa chống chuyển giá
- Hợp tác quốc t- để có thể trao đổi thơng tin, đồng thời tăng cường đội ngũ chuyên
trách về chống chuyển giá bởi lực lượng này của ngành thu- cịn q mỏng.
- Tích cực: Giảm thiểu được nạn trốn thu- ở Việt Nam, các doanh nghiệp sẽ cạnh
tranh công bằng, ngân sách nhà nước sẽ ngày càng tăng lên và Nhà Nước sẽ có các
quỹ đầu tư để phát triển xã hội, cuộc sống nhân sinh.
- Hạn ch-: Còn cần nhiều thời gian để nghiên c.u kĩ càng về các hành vi tránh thu- và
trốn thu-. Và cũng rất khó để hợp tác với tất cả các nước ngồi về thu- , vì mỗi quốc
gia sẽ có thu- và cách hoạt động thu- khác nhau.
- Ngồi các biện pháp nêu trên thì theo em :
+ Ti-p tục cải cách, đổi mới chính sách thu- theo hướng đơn giản hóa các quy định, rõ
ràng, minh bạch, cơng bằng và mang tính ổn định lâu dài để người nộp thu- dễ hiểu và
tuân thủ các quy định, quy trình kê khai, nộp thu-.
+ Đẩy mạnh .ng dụng công nghệ thông tin trong quản lý thu-.
+ Cần ti-p tục thúc đẩy hiệu quả hơn n+a việc phổ bi-n ki-n th.c đ-n nhận th.c của
người nộp thu-.
4.3/ Các biện pháp khác có thể được sử dụng: “đối ch.ng giấy tờ hoá đơn”

- Đây là một biện pháp đối ch.ng, phân tích, sàng lọc các d+ liệu của doanh

nghiệp. Sử dụng cơng nghệ thơng tin trong việc đối chi-u hố đơn rất cần
thi-t cho các cán bộ thu- nhằm có thể tra c.u thơng tin chính xác. Tránh để
xảy ra trường hợp các doanh nghiệp lách luật.
10


- Nhưng việc đối ch.ng này có gặp rất nhiều khó khăn, trong thời kì này, các
tổ ch.ng hành chính cơng đẩy mạnh việc đơn giản hố thủ tục thành lập
doanh nghiệp, sau khi thành lập doanh nghiệp, thì các doanh nghiệp này tự
chủ động trong viêvj phát hành hoá đơn. Và khi các doanh nghiệp này giải
thể thì rất khó để quản lý số hố đơn cung cấp ra thị trường .

11


Tình huống 2: Nợ cơng và mơ hình liên thế hệ trong quản
lý nợ công
Từ bài báo “Ngân sách trước áp lực trả nợ “dồn nén” trong năm 2020 – 2021” được truy cập
từ đường link />Bạn hãy:
4.1. Dựa vào lý thuy-t về nợ ngầm định và mơ hình ngân sách liên th- hệ trong chương
NSNN và tài trợ bội chi. Bạn có nhận định gì về tình hình nợ cơng ở Việt Nam (có trích
dẫn minh ch.ng cụ thể từ nội dung bài báo) đặc biệt là với diễn bi-n ph.c tạp của dịch
bệnh COVID-19 hiện tại?
4.2. Bạn hãy bình luận các nhận định của các chuyên gia KBSV, bạn có đồng tình với nh+ng
nhận định trên hay khơng? Vì sao?
4.3. Bạn hãy đưa ra các biện pháp để xử lý tình trạng nợ cơng ở Việt Nam trong thời gian tới.
Đánh giá m.c độ khả thi của các biện pháp trên.

Trả lời
Click or tap here to enter text.


12


Danh mục tài liệu tham khảo
/> /> /> /> />
13


Phụ lục:
Tình huống 1:
T v ừ821
ụ t n ỉthuếế
ợ c a ủCoca-Cola Vi t Nam:
ệ
Ch n ặcác 'ông l n'ớtrôến thuếế
/>TTO - Sau khi Coca-Cola VN bị cơ quan thu- yêu cầu phải nộp vào ngân sách hơn 821 tỉ
đồng tiền truy thu thu- và phạt chậm nộp, nhiều chuyên gia cho rằng vẫn cịn nhiều "ơng lớn"
FDI cần được đưa vào "tầm ngắm" thanh tra để chống chuyển giá, né thu-.
Theo các chuyên gia, ngoài việc mạnh tay với nạn chuyển giá, giao dịch liên k-t..., cơ quan thucần công bố công khai nh+ng "ông lớn" FDI báo lỗ kéo dài, nhằm thúc đẩy việc phát triển một
môi trường sản xuất kinh doanh minh bạch và bình đẳng.
Coca-Cola VN đã nộp hơn 470 tỉ đồng
Trao đổi với báo chí bên lề Hội nghị trực tuy-n triển khai nhiệm vụ tài chính - ngân sách nhà
nước 2020 vào ngày 10-1, ông Đặng Ngọc Minh, phó tổng cục trưởng Tổng cục Thu-, cho bi-t
sau khi cơ quan thu- công bố k-t luận thanh tra, đ-n nay Coca-Cola VN đã nộp số tiền thu- gốc
là 471 tỉ đồng. Tuy nhiên, doanh nghiệp này vẫn chưa nộp các khoản chậm nộp, tiền phạt chậm
nộp.
Theo ông Minh, đây là đợt thanh tra kéo dài 9 năm từ năm 2007 - 2015 với nhiều sắc thu- khác
nhau, nên số tiền cộng lại lớn.
"Tổng cục Thu- yêu cầu trong thời hạn 10 ngày kể từ ngày nhận được quy-t định là ngày cuối

cùng của tháng 12, Công ty TNHH nước giải khát Coca-Cola VN phải nộp số tiền trên vào ngân
sách.
N-u chậm nộp, doanh nghiệp này phải ti-p tục nộp tiền chậm nộp" - ông Minh nói, đồng thời
cho bi-t doanh nghiệp có quyền khi-u nại hoặc khởi kiện n-u cho rằng quy-t định của cơ quan
thu- chưa chính xác.
Như Tuổi Trẻ đã phản ánh (ngày 10-1), Tổng cục Thu- ra quy-t định truy thu thu- với số tiền
hơn 471 tỉ đồng với Coca-Cola VN. Trong đó, số thu- GTGT bị truy thu là hơn 60 tỉ đồng, thuthu nhập doanh nghiệp hơn 359 tỉ đồng, thu- nộp thay nhà thầu nước ngoài gần 52 tỉ đồng.
Cơ quan thu- cũng tính tiền chậm nộp hơn 288,6 tỉ đồng và lưu ý số tiền chậm nộp này mới tính
đ-n h-t ngày 16-12-2019. Ngồi ra, Coca-Cola VN cịn bị phạt vi phạm hành chính hơn 61,6 tỉ
đồng.
Tổng cộng số tiền Coca-Cola VN bị truy thu, phạt và tiền chậm nộp là hơn 821,4 tỉ đồng. Ngoài
ra, qua thanh tra còn giảm số lỗ phát sinh trong niên độ thanh tra hơn 762 tỉ đồng, xác định số lỗ
của giai đoạn trước (từ 2002 đ-n 2006) không được chuyển lỗ là hơn 202,3 tỉ đồng. Giảm thuGTGT còn được khấu trừ (tháng 12-2015) chuyển kỳ sau là hơn 72,8 tỉ đồng.

14


Công ty Coca-Cola VN từng bị Cục Thu- TP.HCM x-p vào vị trí số 1 trong danh sách doanh
nghiệp nghi vấn có dấu hiệu chuyển giá do liên tục kê khai lỗ trong nhiều năm. Các năm từ 2012
trở về trước, công ty này liên tục kê khai số lỗ "khủng".
Đ-n năm 2013, công ty này bắt đầu kê khai lãi 150 tỉ đồng và ti-p tục lãi 350 tỉ đồng trong năm
2014. Tuy nhiên, do doanh nghiệp được chuyển lỗ trong vịng 5 năm nên đ-n thời điểm đó Công
ty Coca-Cola VN vẫn chưa phải nộp thu- TNDN.
Theo cơ quan thu-, "bí quy-t" để doanh nghiệp này có thể liên tục kê khai lỗ nằm ở chi phí
nguyên phụ liệu, trong đó chủ y-u hương liệu được nhập trực ti-p từ cơng ty mẹ với giá rất cao.
Trung bình chi phí nguyên phụ liệu chi-m trên 70% giá vốn, cá biệt năm 2006 - 2007 chi phí
nguyên phụ liệu lên đ-n 80 - 85% giá vốn. Đ-n cuối năm 2012, số tiền lỗ lũy k- của Coca-Cola
đã lên đ-n 3.768 tỉ đồng, vượt cả số tiền đầu tư ban đầu của tập đồn là 2.950 tỉ đồng.
Sẽ luật hóa chống chuyển giá
Trao đổi với Tuổi Trẻ, đại diện Vụ Thanh tra (Tổng cục Thu-) cho bi-t chuyển giá không chỉ ở

VN mà vấn đề đang gây đau đầu cho nhiều quốc gia. Để ngăn chặn hoạt động chuyển giá, cơng
cụ chống chuyển giá sẽ được VN luật hóa với các nhóm chính sách trong thời gian tới.
Nói cách khác, chính sách chống chuyển giá sẽ được nâng cấp thành luật với các quy định gồm
nguyên tắc quản lý thu- đối với doanh nghiệp có quan hệ giao dịch liên k-t, quy định về hồ sơ
xác định giá giao dịch.
Đặc biệt, cách xác định giá đầu tư đối với máy móc, thi-t bị nhập khẩu từ các bên có giao dịch
liên k-t cũng sẽ được quy định rất chặt chẽ. Nhưng quan trọng nhất là phải xây dựng cơ sở d+
liệu về tỉ suất lợi nhuận để đưa ra so sánh.
"Giống như Coca-Cola vào đây thì phải so sánh với các doanh nghiệp đang kinh doanh nước
giải khát có ga khác. Ngồi ra, phải căn c. trên chi phí đầu vào và các y-u tố khác..., ngành thusẽ phối hợp với các ngành phải xây dựng cho được hệ thống cơ sở tỉ suất lợi nhuận của từng
ngành ch. không áp tùy tiện" - vị này cho hay.
Ông Nguyễn Đ.c Nghĩa, chủ nhiệm CLB Đại lý thu- TP.HCM, cũng cho rằng việc áp dụng các
thủ thuật nhằm giảm chi phí thu-, chuyển lợi nhuận từ nơi có thu- suất cao sang nơi có thu- suất
thấp là chiêu mà nhiều tập đoàn đa quốc gia thường áp dụng.
Các tập đoàn này cũng thuê các luật sư rất giỏi của nước sở tại để "vận dụng" các kẽ hở của luật.
Luật pháp dù chặt chẽ nhưng khó bao quát h-t tất cả ngóc ngách.
Do vậy, theo ơng Nghĩa, cần có sự hợp tác quốc t- để có thể trao đổi thơng tin, đồng thời tăng
cường đội ngũ chuyên trách về chống chuyển giá bởi lực lượng này của ngành thu- cịn q
mỏng.
Ngồi ra, ơng Nghĩa cho rằng nên có cơ quan điều tra về thu- để điều tra các nghi án trốn thu-,
chuyển giá, các doanh nghiệp kê khai lỗ liên tục, thậm chí lỗ quá vốn chủ sở h+u mà vẫn mở
rộng hoạt động. Luật quản lý thu- đã từng đề xuất vấn đề này nhưng sau đó đã rút lại.
15


"Trên thực t-, các doanh nghiệp FDI trong giai đoạn đầu có thể bị lỗ do vốn vay, chi phí đầu tư
lớn nhưng không thể một thời gian dài kê khai lỗ mà vẫn mở rộng sản xuất.
Nh+ng trường hợp bị truy thu số thu- khủng như Coca-Cola, n-u ngành thu- làm thường xuyên
và công bố rộng rãi sẽ tạo dư luận xã hội. Các tập đoàn đa quốc gia cũng tự có sự điều chỉnh vì
thấy rằng n-u để nh+ng sự việc như th- này xảy ra thì uy tín cũng mất" - ơng Nghĩa nói.

Phải cơng khai các "ông lớn" FDI thua lỗ kéo dài
Theo chuyên gia thu- Nguyễn Thái Sơn, ngành thu- nên công khai tên tuổi nh+ng ơng lớn nước
ngồi kê khai lỗ lớn, nghi án chuyển giá. Theo ông Sơn, nhiều doanh nghiệp lấy lý do đầu tư lớn
nên lỗ liên tục hàng chục năm.
Thực t- cho thấy các doanh nghiệp VN cũng đầu tư lớn nhưng một thời gian sau vẫn có lãi,
đóng góp thu- thu nhập doanh nghiệp cho ngân sách nhà nước.
"Với các ông lớn FDI kinh doanh, làm giàu trên đất nước VN, sử dụng hạ tầng VN nhưng lại
không nộp thu-, hoặc mãi vài chục năm sau bị truy thu số thu- khủng như Coca-Cola cần có giải
pháp mạnh tay.
Một trong số đó là cơng khai tên tuổi để người tiêu dùng bi-t và có thái độ .ng xử phù hợp. Ch.
n-u vì lo ngại mơi trường đầu tư mà khơng cơng bố thì khơng hợp lý" - ơng Sơn nêu ý ki-n.
Thanh tra chuyển nhượng vốn tại Heineken Hà Nội:
Thu hơn 900 tỉ đồng tiền thuế
Trao đổi với Tuổi Trẻ ngày 10-1, lãnh đạo Vụ thanh tra (Tổng cục Thu-) cho bi-t cuối tháng 122019, Công ty TNHH Nhà máy bia Heineken VN đã nộp 917,2 tỉ đồng tiền thu- vào ngân sách,
gồm gần 823 tỉ đồng thu- chuyển nhượng và tiền chậm nộp, sau khi cơ quan thu- ban hành k-t
luận thanh tra và quy-t định thu thu- đối với thương vụ chuyển nhượng vốn của Công ty
Heineken Hà Nội.
Trước đó, vào cuối năm 2018, Cơng ty Heineken Asia Pacific Pte. Ltd (trụ sở tại Singapore) đã
ký hợp đồng chuyển nhượng 100% cổ phần tại Công ty TNHH Nhà máy bia Heineken VN - Hà
Nội cho Công ty TNHH Nhà máy bia Heineken VN với giá trị giao dịch lên tới hơn 4.800 tỉ
đồng.
Công ty TNHH Nhà máy bia Heineken VN đã nộp tờ khai thu- thu nhập doanh nghiệp (nộp
thay) từ giá trị chuyển nhượng này gần 823 tỉ đồng.
Tuy nhiên, Công ty Heineken Asia Pacific Pte. Ltd đã có văn bản gửi Cục Thu- TP Hà Nội đề
xuất được miễn, giảm số thu- này theo hiệp định tránh đánh thu- hai lần gi+a VN và Singapore.
Do đó, tính đ-n khi cơ quan thu- thanh tra, số thu- trên vẫn chưa được doanh nghiệp nộp vào
ngân sách.
Trong khi đó, theo cơ quan thu-, hiệp định tránh đánh thu- hai lần gi+a VN và Singapore cũng
như Luật dân sự nêu rất rõ n-u giá trị bất động sản trên tổng tài sản chuyển nhượng cao hơn
50%, nghĩa vụ thu- đối với hoạt động chuyển nhượng phải kê khai và nộp thu- ở nước sở tại.

Qua thanh tra, cơ quan thu- k-t luận giá trị bất động sản trên tổng tài sản chi-m hơn 50% nên
yêu cầu Công ty Heineken phải có nghĩa vụ nộp số thu- trên tại VN.
LÊ THANH - ÁNH HỒNG

16


17


Tình huống 2:
/>Ngân sách trước áp lực trả nợ “dồn nén” trong năm 2020 - 2021
Nhược Sơn
Th. Hai, ngày 20/1/2020 - 14:55
Tại báo cáo chuyên đề mới được phát hành mang tên “B.c tranh tài khóa 2019: Ti-n triển
tích cực hơn”, Cơng ty Cổ phần Ch.ng khốn KB Việt Nam (KBSV) - thành viên của KB
Securities và Tập đoàn Tài chính KB (Hàn Quốc) – đánh giá: Áp lực trả nợ “dồn nén” trong
năm 2020 - 2021 có thể là rủi ro gây xáo trộn tới thanh khoản cho ngân sách nhà nước
(NSNN), nhưng chưa quá lo ngại.
Theo đó, Bộ Tài chính cho bi-t sẽ có khoảng 10,3% danh mục nợ trong nước của Chính phủ
đ-n hạn trả. Đây là nh+ng khoản trái phi-u Chính phủ (TPCP) kì hạn 5 năm được phát hành
trong 2 năm 2015 - 2016. Từ năm 2017, các kì hạn TPCP đã được kéo dài và phân bổ hợp lý
hơn, trải dài ở kì hạn 15 năm, 20 năm và 30 năm.

Mặt bằng lãi suất chính phủ các kì hạn dài đang rơi xuống mức thấp kỉ lục
“Dù vậy, năng lực trả nợ của Việt Nam vẫn được đảm bảo”, chuyên gia của KBSV nhận định.
Điều này thể hiện qua việc tỷ lệ nghĩa vụ trả nợ trực ti-p hàng năm chi-m 15-16% tổng thu
ngân sách, vẫn dưới m.c trần quy định và khuy-n nghị của quốc t- là 25%.

18



Việc Moody's hạ m.c x-p hạng tín nhiệm quốc gia chỉ liên quan tới nghĩa vụ nợ chính phủ
bảo lãnh, mà theo Bộ Tài Chính là do sự thi-u nhất qn trong phối hợp hành chính để thanh
tốn nghĩa vụ nợ dự phịng.
Cùng với đó, việc áp dụng số liệu GDP theo cách tính mới từ năm 2020 sẽ giúp hạ tỷ lệ Nợ
công/GDP, tạo dư địa phát hành thêm trái phi-u, từ đó giúp chính phủ có thêm dư địa để hoán
đổi và cơ cấu lại nợ.
Cũng theo KBSV, điều kiện lãi suất thuận lợi giúp giảm áp lực chi phí vay nợ của chính phủ.
Mặt bằng lãi suất chính phủ các kì hạn dài đang rơi xuống m.c thấp kỉ lục.

Tỷ lệ Nợ công/GDP năm 2019 đạt 56.1%, mức thấp nhất trong 6 năm trở lại đây.
Thống kê cho thấy, bội chi NSNN năm 2019 ti-p tục giảm nhẹ, ở m.c 3,4% GDP. Nguồn thu
ngân sách từ thu- thể hiện nh+ng ti-n triển tích cực, tăng 4% trong năm 2019. D+ liệu sơ bộ
năm 2019 cho thấy số thu từ thu- giá trị gia tăng (GTGT) và thu- thu nhập doanh nghiệp
(TNDN) tăng gần 10% nhờ quản lý thu- tốt hơn. Số thu từ thu- thu nhập cá nhân (TNCN) đã
tăng gần 20% nhờ mở rộng cơ sở tính thu-.

19


Tổng chi ngân sách nhà nước gần như gi+ nguyên so với năm trước. Đáng chú ý là áp lực chi
trả nợ lãi tăng gần 14%. Trong khi đó, nh+ng tắc nghẽn, thắt chặt giải ngân đầu tư công đã
kiềm ch- chi tiêu của Chính phủ trong năm.
“Bội chi NSNN hợp lý, ở m.c thấp hơn tương đối so với tốc độ tăng trưởng GDP giúp giảm
tỷ lệ Nợ công/GDP (%) dự ki-n xuống 56.1%, m.c thấp nhất trong 6 năm trở lại đây”, báo
cáo của KBSV vi-t.
Công ty ch.ng khốn này cũng có có quan điểm lạc quan về độ khả thi cũng như ti-n độ giải
ngân đầu tư công trong năm 2020.
Luật đầu tư công vừa thông qua được kì vọng sẽ giải quy-t được nh+ng y-u kém trong hệ

thống quản lý đầu tư công. Hàng loạt các dự án trọng điểm quốc gia đang được Chính phủ h-t
s.c chú trọng, trong đó có thể kể đ-n 2 đại dự án là cao tốc Bắc – Nam và sân bay Long
Thành kỳ vọng sẽ được triển khai trong năm 2020.
Việc cải thiện hệ thống thu- giúp chính phủ có thể ti-p tục gia tăng nguồn thu từ thu-, qua đó
tạo dư địa tài khóa cho chi tiêu. Thời gian gần đây, chính phủ đã gia tăng truy thu doanh
nghiệp vi phạm chuyển giá như Coca-Cola với 821 tỷ VNĐ và Heineken với 917 tỷ VNĐ./.

20